Tre-legged pall - de tre benen av pensionssparande

Definition:

Den trebeniga avføringen är en metafor för hur generationen efter andra världskriget tittade på planering för pensionering. De tre benen representerar en arbetsgivarpension, arbetstagarbesparingar och social trygghet. Du behöver var och en för att bygga en stark pensionsgrund. Utan en skulle den trebenta pall inte fungera.

Denna metafor tillskrivs ofta Franklin D. Roosevelt, som skapade socialförsäkringsprogrammet.

Men enligt socialförsäkringsverket använde han sig inte själva termen. Ursprunget kan ha varit en man som heter Reinhard A. Hohaus, en aktuar som arbetar för Met Livförsäkring. Under ett tal om social trygghet från 1949 talade han om en pall med tre ben: Social trygghet, privat försäkring och gruppförsäkring. Men begreppet tre ben verkar ha varit mycket i tankarna hos dem som skapade programmet Socialförsäkring.

Finns den tre-leggiga pallen idag?

För många av oss finns den trebeniga avföring inte längre, eller det ser åtminstone lite annorlunda ut. Pensioner och gruppförsäkringsplaner som en gång erbjuds av arbetsgivare blir snabbt knappa. Enligt en rapport från Willis Towers Watson PLC erbjöd endast 20 procent av Fortune 500-företagen någon form av förmånsbestämd pensionsplan till nya anställda i slutet av 2015. Antalet anställda som omfattas av pensionsplanen har minskat avsevärt från 60 % som var täckta tillbaka 1998.

Många arbetsgivare erbjuder istället en 401 (k) avgiftsbestämd pensionsplan. Men eftersom anställda bidrar med sina lönecheckar är 401 (k) mer en del av det personliga besparingsbenet än arbetsgivarens pensionsben. Vissa arbetsgivare bidrar till deras arbetstagares pension genom att erbjuda en incitamentskamp på upp till 6% av det du sparar.

Den goda nyheten är antalet arbetsgivare som erbjuder ett 401 (k) matchande program som spänner efter finansiell krisutveckling. År 2008 hade cirka 72 procent av arbetsgivarna en matchning, enligt forskning från Charles Schwab & Co. baserat på de 1000 företagsplaner som deras kunder deltar i. Antalet föll till 67% 2009, men var tillbaka till 73% 2012 Om du har en match, har du ett litet andra ben att lägga till i din pall.

Då är det viktiga men ofta missförstådda socialförsäkringsbenet. Du kan hitta alla slags projektion och åsikt om huruvida social trygghet har ett, ahem, ben att stå på. Enligt Social Security and Medicare Board of Trustees 2015 årsrapport beräknas socialförsäkringsfonder vara tömda runt 2034. Det betyder inte att sociala trygghetsförmåner kommer att försvinna helt. Utan några förändringar kommer löneskatt som fortfarande betalas av yngre arbetstagare att räcka för att finansiera cirka 79% av de schemalagda förmånerna.

Ett alternativ till att fastställa socialförsäkringsbenet är att en kombination av faktorer som ökad ålder för fulla fördelar eller högre inkomstgränser hjälper till att fixa det på något sätt. Men som ett resultat av dessa potentiella lösningar på systemet kan fördelarna drastiskt minskas från dagens nivåer.

Så, beroende på när du går i pension, kan du räkna med ett socialförsäkringsben, men en liten och svag i bästa fall. Framtidens pensionstolar kan ha tre ben, men de skulle förmodligen se ut som en stor kolonn med två små sparkstativ. De två små benen finns där för att lägga till en liten bit stabilitet, men den viktigaste personliga sparande kolumnen är vad som kommer att hålla upp din pension. Det är därför det är så viktigt att spara så mycket du kan under dina arbetsår.

Sparar du tillräckligt för att möta dina pensionsmål?

Det bästa sättet att ta reda på är att köra en grundläggande pensionsberäkning minst en gång per år. En mängd olika pensionskalkylatorer finns idag för att hjälpa dig att köra en enkel pensionsberäkning för att se om du är på rätt spår (se Pensionsräkningsrecensioner för en sammanfattande översyn av populära alternativ). Var noga med att inkludera alla benen på den trebensiga avgångstolen som gäller din personliga situation.

Innehållet på denna webbplats tillhandahålls endast för information och diskussion. Det är inte avsett att vara professionell ekonomisk rådgivning och borde inte vara den enda grunden för dina investerings- eller skatteplaneringsbeslut. Denna information utgör under inga omständigheter en rekommendation att köpa eller sälja värdepapper.

Uppdaterad av Scott Spann

Exempel: