Skattehänsyn när du säljer gåvaegenskaper

Personer hamnar ibland fastigheter och annan egendom eftersom den ursprungliga ägaren har gett dem den här egenskapen. Överlåtelser av egendom som ges innan den ursprungliga ägaren dör är gåvor och mottagare av gåvafastigheter har olika skattekonsekvenser än mottagare av ärvda egendom.

Grunderna: Hur gåvor påverkar skatterna

Det här är en av de skatter som inte fungerar precis som du kanske tror.

Normalt, när någon tar emot pengar eller egendom, antingen genom förvärvsinkomst eller på annat sätt, vill Internal Revenue Service sin andel. Det är motsatsen med gåvan skatt. Mottagaren betalar inte några skatter eller redovisar någon inkomst när gåvaegenskapen tas emot - istället måste donorns fastighet anmäla gåvan och betala eventuellt betala en presentskatt med förbehåll för vissa tillgängliga undantag.

Men vad händer om du väljer att inte hålla presenten? Vad händer om du säljer det? Nu du måste rapportera vinsten eller förlusten och eventuellt betala kapitalvinstskatt om du upplever en vinst.

Hur kapitalvinster beräknas på presentförvaltningsfastigheter

Huvudvinster eller förluster på egendom som erhålls som gåva beräknas enligt den ursprungliga ägarens kostnadsbas i fastigheten. Med andra ord tar mottagaren både fastigheten och fastighetens kostnadsbas när fastigheten är begåvad. Mottagaren mottar också givarens innehavstid i fastigheten för att bestämma om en vinst är långsiktig eller kort sikt.

Grunden för presentegenskap är den ursprungliga ägarens kostnadsbas plus eller minus eventuella justeringar. Typiska justeringar som ökar är väsentliga reparationer och förbättringar, tillsammans med eventuella utgifter för att sälja egendomen, såsom mäklareprovisioner. Typiska justeringar som minskar grunden är avskrivningar som den tidigare ägaren kan ha hävdat för att hyra ut fastigheten.

Mottagarens vinst eller förlust på gåvaegenskapen blir försäljningspriset minus den här justerade kostnadsbasen.

Bokföringstips för presentbutik

Be donorn att ge dig grundvalen för fastigheten och för att meddela det datum då han eller hon ursprungligen köpt fastigheten. Försök att få en kopia av ett exponeringsbevis för att dokumentera beloppet och datumet för inköpet.

Du kommer också att få en uppskattning av fastighetens marknadsvärde på datumet för presentöverföringen, eftersom ibland marknadsvärdet spelar in spel med vinst eller förlustberäkning. Detta kan vara så enkelt som att ordna en bedömning.

Skattestrategier för gåvaegenskaper

Om du fick fast egendom som gåva, överväga att bo i fastigheten i minst två år innan du säljer den. Detta kommer att göra dig berättigad till en kapitalvinstutjämning på upp till 250 000 USD vid försäljning av en primärbostad om du är singel och dubbel så mycket om du är gift och skickar en gemensam avkastning.

Om fastigheten uthyrs, överväg en avsnitt 1031 utbyte för att skjuta upp skatt.

Överväg att ge fastigheten till någon annan. Detta skulle överföra skatteskulden till den nya ägaren. Välgörenhetsorganisationer kan sälja fastigheter utan att betala någon kapitalvinstskatt och du kommer att få ett skatteavdrag för fastighetens marknadsvärde som en välgörenhetsgivande donation.