Plan för pensionering på livsstil, inte nuvarande inkomst

Det finns en tumregel som säger att du borde budgetera en viss andel av din inkomst mot pensionering. Många experter säger att du borde avsätta 10-15 procent av din inkomst för dina guldår.

Men det finns en konkurrerande teori som säger att du borde budgetera för pensionering baserat på den livsstil du planerar att njuta av, inte den inkomst som du för närvarande tjänar.

För att klargöra denna idé, låt oss föreställa oss fyra hypotetiska par.

Adam och Alison: En enkel pensionering 999 Adam och Alison är pensionerade. Ingen av dem genererar inkomster. De får lite pengar från sina pensioner, deras 401 (k) uttag och social trygghet. Deras hem och bilar är fullt betalda och de är skuldfria.

De lever helt enkelt. De flesta kvällar äter de middag hemma och de njuter av billiga aktiviteter som trädgårdsarbete, stickning, leker med sina barnbarn och går hunden.

Bob och Barb: En glamourös pensionering

Bob och Barb är också pensionerade. Ingen av dem ger inkomst, och som Adam och Alison får de pengar från sina pensioner och 401 (k). Deras hem och bilar betalas också av, och de är skuldfria.

De lever stora i pension. De äter på restauranger. De njuter av segling, golf och tennis. De äger ett andra hem nära stranden, och de tycker om att resa utomlands.

Carl och Cathy: Arbete i pension för roligt

Carl och Cathy är pensionerade från sin huvudsakliga tjänst, men båda jobbar fortfarande.

De behöver inte inkomst - de har tillräckligt med pengar för att leva bekvämt baserat på deras besparingar - men de trivs.

Det ger dem tillfredsställelse och syfte, och när de inte arbetar, tenderar de att känna sig uttråkad och deprimerad. Carl skriver en roman medan Cathy driver en online-verksamhet. De får extra inkomst från sina jobb, vilket kompletterar deras pensionssparande.

Men de är så upptagna att njuta av sitt arbete; de har inte tid att spendera den. De samlar mer besparingar än de vet hur de ska användas.

Derek och Debbie: Passiv inkomst vid pensionering

Derek och Debbie satte upp strömmar av passiv inkomst när de var yngre. Nu ger sina hyreshus, royalties, utdelning och ränteinkomster tillräckligt för att de ska gå i pension bekvämt.

Men deras pension är uppgift att hantera dessa inkomstkällor. De befinner sig ofta som chefer för bokförare, fastighetschefer och reparationshänder som håller sina investeringar flytande.

Alla människors idealiska livsstil i pension är annorlunda

Vad är meningen med dessa fyra berättelser?

Alla s idealiska pensionering är annorlunda.

Vissa människor är nöjda med att leva enkla, tysta liv.Vissa vill njuta av världsresor, dyra hobbies, prova fina viner, uppgradera sina hem och prova nya aktiviteter.

Vissa människor tvingas arbeta eftersom de inte har råd att betala sina räkningar, men andra väljer att arbeta för nöje och tillfredsställelse, även om de inte behöver inkomsten. Traditionell pensionsrådgivning är vilseledande

Traditionell pensionsrådgivning föreskriver en formel: spara 10 procent eller 12 procent eller 15 procent av din nuvarande inkomst för pensionering.

Men det här rådgivningsregeln tar inte hänsyn till vilken typ av pension du hoppas ha. Adam och Alison är nöjda med att leva helt enkelt. De är nöjda med att laga mat, rengöra sitt hem och leka med sina barnbarn.

Om du planerar att leva som det här paret behöver du inte nödvändigtvis budgetera 15 procent av din inkomst efter skatt till pensionering, om du inte börjar spara senare i livet, vill du lämna en fastighet för dina barn, eller om du vill ha en stabil buffert vid nödsituationer.

Ett par som Bob och Barb, å andra sidan, vill ha spänningen att segla till Italien, spela golf, ta konstlektioner och resa till en strandvilla. Om du vill leva som det här paret måste du förmodligen budgetera mer än 15 procent mot pensionering.

Och om du har skapat passiva inkomstströmmar, som Derek och Debbie, kanske du inte behöver maximera ditt bidrag på 401k varje år.

Regeln av 25

Så vad är en alternativ tumregel?

Beräkna hur mycket du vill

spendera

, per år, vid pensionering. Multiplicera det med 25. Det är så mycket du borde ha sparat på ditt pensionskonto.

Med andra ord, basera ditt pensionsredovisningsmål på dina utgifter , inte din inkomst.

Kom ihåg: det här är bara en allmän tumregel. Personlig ekonomi är - väl personlig. Det belopp du behöver för pensionering beror på ett antal faktorer, inklusive dina skuldnivåer, dina anhöriga, din hälsa, din livslängd, dina skatteförpliktelser, dina försäkringsbehov och andra överväganden.