Vad är FICA skatter? Social Security and Medicare Skatter

Vad är FICA-skatter?

Det finns vissa inkomstskatter som alla måste betala, och FICA-skatterna står högst upp på listan. Och arbetsgivare måste hålla av dessa skatter från lönecheckar till anställda och betala dem till Internal Revenue Service (IRS).

FICA-skatter är sociala avgifter och Medicare-skatter som betalas av individer och arbetsgivare. FICA skatter kallas löneskatter eftersom de är baserade på belopp som betalas till anställda.

FICA-skatter har två delar. hölls av lönecheckar för anställda och betalda av anställda och arbetsgivare för (1) socialförsäkring (OASDI) och (2) Medicare. Den här artikeln ger information om hur man beräknar FICA-skatter, hur man rapporterar och betalar dessa skatter, vilka intäkter ingår inte i FICA-skatter och mer.

Uttrycket "FICA" är brist på Federal Insurance Contributions Act. Lagen infördes på 1930-talet för att betala för social trygghet; Medicare tillsattes senare.

Hur mycket är FICA-skatten?

Den totala FICA-skatten är 15,3%. Den procentsatsen tillämpas på arbetstagarens bruttolön. Arbetsgivaren och arbetstagaren betalar sig 7. 65%.

Här är nedbrytningen av dessa skatter:

• Inom den 7. 65% är OASDI (Old Age, Survivors and Disability program, AKA, Social Security) 6,2%, upp till det årliga maximala löner som är föremål för social trygghet.
• Medicare-delen är 1. 45% för varje anställd, på alla anställdas inkomster.

Den sociala säkerheten delas ut varje år till ett bestämt belopp. Medicare-delen är inte begränsad.

Vilka löner är inte föremål för FICA-skatter?

Vissa löneposter och betalningar till vissa individer är inte föremål för FICA-skatter. Läs den här artikeln för en definition av "socialförsäkringslöner" och en lista över löneposter som är undantagna från socialförsäkringsskatten.

Inkomsterna av egenföretagare saknas inte enligt FICA-systemet, men det finns en annan lag som kräver betalning av dessa skatter, kallad Self Employed Contributions Act (SECA).

Hur beräknas FICA Skatter?

För att beräkna FICA-källan för anställda måste du ta med arbetstagarens bruttolön (inklusive övertid) och multiplicera med anställningsgraden på 7 65%. Två viktiga punkter du måste titta på i dina beräkningar:

• Du måste se till att arbetstagarens totala bruttolön för året inte överstiger det sociala trygghetsgränsen för det aktuella året eftersom du inte kan dra av mer än den maximala sociala säkerheten belopp varje år.
• Du måste också titta för att se till att den ytterligare Medicare-skatten hålls kvar på inkomst av högre betalda anställda, när deras intäkter når 250 000 dollar per år.

Observera att det inte finns några maximala sociala avgifter för arbetsgivare och det finns ingen maximal Medicare skatt för arbetsgivare eller anställda.

Se den här artikeln för detaljer om hur man beräknar FICA-återbetalning och betalning av FICA-skatter till IRS.

Om du håller för mycket FICA-skatt

Har du drackat för mycket socialskatt från en anställd? Kanske berodde det på att du höll på att dra av ovanför socialförsäkringsbeloppet.

I alla händelser måste du återbetala pengarna till arbetstagaren. Se till att din löneprogram inte räknar detta som inkomst till arbetstagaren; Det påverkar inte medarbetarens bruttolön så det är inte inkomst.

Mer om alla typer av sysselsättningsskatter

Betala FICA-skatter till IRS

Du måste skicka FICA-avgiftsbelopp, tillsammans med belopp som innehas av anställda betala för federal inkomstskatt, till IRS regelbundet. Insättningarna måste göras med hjälp av det elektroniska federala skattebetalningssystemet (EFTPS) och de görs antingen halv veckovis eller månatligt beroende på den genomsnittliga storleken på inlåningen under det gångna året (nya insättningar per månad). Läs mer om hur man bestämmer när man ska betala för FICA och federala inkomstskatter.

Rapportering av FICA-skatter till IRS

Arbetsgivare måste skicka en kvartalsskattrapport till IRS på formulär 941.

Denna rapport, som beror på sista dagen i månaden efter slutet av varje kvartal, visar belopp dras av löner från anställda, belopp som betalas av arbetsgivare och belopp som betalats under kvartalet.

Vad är skillnaden mellan FICA-skatt och egenbeskattningsskatt?

FICA-skatter inrättades genom Federal Insurance Compensation Act (FICA) på 1930-talet för att först finansiera socialförsäkringsprogrammen, sen senare Medicare-programmet, för anställda.

Enligt ett separat program, som kallades lagen om självbetjäningsbidrag (1951), måste egenföretagare betala sociala avgifter och Medicare-skatter på egenföretagande. Räntorna för egenbeskattningsskatt är 12,9% för socialförsäkringsdelen och 2,9% för Medicare. Maximalt för social trygghet gäller också för SECA-skatten, och den ytterligare Medicare-skatten gäller för kombinerad sysselsättning och egenföretagandeinkomst.