Har du för mycket skuld för din ålder?

Om det tar dig längre tid än du förväntade dig att betala av dina studielån eller kreditkortsskulder, är du inte ensam. Enligt Federal Reserve Bank of New York flipper många låntagare fortfarande på sina studielån årtionden efter att de lämnat skolan.

En växande börda

Sedan 2004 har övertagande studielånsskulden ökat för alla åldersgrupper - från tjugo somethings bara fräscha från skolan till sextio som helst närmar sig pensionering.

År 2015 uppgick konsumenter över 60 år till mer än åtta gånger så mycket som studielånsskulden än deras åldersgrupp för ett decennium tidigare.

Samtidigt överträffade amerikanernas kollektiva kreditkortsskulden bara $ 1 biljoner mark, enligt Federal Reserve, medan bostadspriserna har ballong.

Konsumenternas ökade skuldbelastningar gör det svårare för dem att avsätta tillräckligt med pengar för att gå i pension. Enligt en 2017-undersökning av Bankers Life Center för säker pensionering, förväntar sig bara 34 procent av medelinkomstbomboomersna mellan 52 och 70 år att gå i pension utan att någon långvarig skuld äter i sina tillgängliga medel.

Om du är skyldig i tusen dollar i skuld utan skuld, måste du agera för att kasta din skuld så att du kan sätta pengarna mot andra prioriteringar.

Få dina prioriteringar rakt

Hur ser dessa prioriteringar ut? Finansiella planerare rekommenderar normalt att du sparar minst 10-15 procent av din inkomst varje år för pensionering, och en allt populär tumregel tyder på 20 procent.

Du borde också avsätta pengar för akuta besparingar - minst tre till sex månaders levnadskostnader - så du behöver inte tillgripa kreditkort för att göra plötsligt brist.

Om du är skyldig så mycket pengar som du inte har råd att träffa dessa grundläggande besparingsmål, så är din upplåning för hög.

Finansföretaget Fidelity Investments rekommenderar att man träffar vissa besparingsindex för varje årtionde.

Företaget säger att du borde ha sparat minst en gång din lön när du blir 30, tre gånger din lön när du blir 40, sex gånger din lön när du blir 50, åtta gånger din lön När du blir 60, och 10 gånger din lön när du fyller 67.

När du når dessa milstolpeåldrar drar du din inte-inteckningskredit från dina totala besparingar. Om dina skulder håller din nettovärde under det du behöver vara så har du för mycket - och de räntebetalningar du har i horisonten kan driva dig ännu längre från vägen.

Låter din skuld dig spara?

För att ta reda på vad en sådan aggressiv besparingsplan skulle innebära för hur mycket du hade råd att låna, ta en räknare och dra av det belopp du hoppas spara varje år från din årliga inkomst.Använd sedan din månadsbudget för att bedöma hur mycket pengar du skulle ha kvar att spendera på lånbetalningar.

Anta att du för närvarande är på 30-talet, gör $ 50 000 och spenderar ungefär 30 procent av din inkomst på bostäder. Efter att ha tagit bort 13 000 dollar per år i din pensionsfond, skulle du då ha bara 22 000 dollar per år - eller ungefär 1 800 dollar per månad - kvarstå för att betala för andra skulder, såsom studielån och kreditkortsskuld som alla andra månatliga utgifter, till exempel mat, barnomsorg, verktyg och underhållning.

Med tanke på den höga kostnaden för mat-, gas- och bilutgifter, barnomsorg och andra rutinkostnader för boende, och det är inte mycket pengar kvar att spendera på utbetalningar.

Även årliga höjningar i inkomst kommer inte att göra det mycket lättare att bära överskott. Om du till exempel var 50 år gammal och gjort $ 70 000 och fortfarande spenderar 30 procent av din inkomst på en hypotekslån, skulle du då ha bara 2 250 USD per månad kvarstår efter att du har avsatt pengar för pensionering att spendera på utbetalningar och Övriga nödvändiga utgifter.

Bottom Line

Om dina lånebetalningar håller dig från att spara aggressivt för din framtid, så har du nästan säkert för mycket skuld. Ju närmare du är på pension, desto mer aggressivt borde du försöka hala ner dina lånbetalningar. Det sista du vill ha är att kvarvarande skulder ska krossa din pension och tvinga dig att ta på sig fler lån bara för att sluten ska träffas.