Upplåning från en livförsäkringspolicy

Även om traditionell livförsäkring utvecklades för att ge en bidragsmottagare en dödsförmån vid försäkringstagarens död, har flera produkter utvecklades under senare delen av 1900-talet som innefattade besparingar eller investeringar. Att låna från en livförsäkring kan övervägas om du har en permanent livförsäkring med värden. Två exempel på livförsäkringar som ger kontantvärden är hela livförsäkring och universell livförsäkring.

Kontrollera din livförsäkringspolicy för att se om det innehåller en låneavsättning.

Kan du låna pengar från Term Life Insurance Policy?

Billiga livförsäkringar som löptidsförsäkring tillåter dig inte att låna pengar från policyn. Orsakstiden livförsäkring anses rimlig eller billig, beror på att det är en ren livförsäkring, det har inget annat värde än den faktiska dödsförmånen som ska betalas vid den försäkrades död, om den försäkrade dör under den fasta löptiden.

Grunderna att låna från din livförsäkringspolicy

Om du funderar på att låna från din livförsäkring, så har du förmodligen sålt en policy som erbjöd kontantvärden och använde detta som en del av din strategi för att bestämma vilken typ av livförsäkring som är bäst för dig. Det första du behöver göra om du överväger att låna pengar eller ta ut pengar från din livförsäkring, bestämmer om det är meningsfullt i dina omständigheter.

Innan du lånar, fråga din agent eller representant för att köra en "i-force illustration". En ikraftträdande illustration visar hur ditt lån påverkar din policy. Också utforska andra alternativ och väga för och nackdelar med att låna från din policy.

Hur lånar man från ett livförsäkringspolicyarbete?

När du lånar baserat på kontantvärdet av din livförsäkring, lånar du pengar från livförsäkringsbolaget.

Ett lån från ditt försäkringsbolag är mycket lättare att få än ett banklån eftersom de använder pengarnas värde för pengarna som säkerhet. Om du inte betalar tillbaka lånet kommer de att ta det från pengarnas värde eller din dödsförmån. Ett av de största problemen med detta är att om lånet inte betalas tillbaka och du inte betalar räntan kommer räntan att förena och läggas till din lånebalans och kan sluta överstiga kontantvärdet. Att låna från din livförsäkring kräver försiktig planering och övervakning av din lånebalans och kontantvärden eller riskerar du att förlora din policy. Det här är en kraftfull illustration som kommer att vara till nytta.

När kan du låna från din livförsäkringspolicy?

Du kan normalt låna eller ta ut pengar från din livförsäkring när du har byggt kontantvärdet.Du måste kontakta din ekonomiska planerare eller rådgivare eller din livförsäkringsrepresentant för att ta reda på vad ditt kontanta värde är och för att diskutera vilken inverkan det kommer att ha på din policy samt om det kommer att bli skatteeffekter.

Det finns flera faktorer som du måste överväga innan du avbryter eller betalar ut en livförsäkring, lånar mot den eller tar kontantvärden.

Måste du betala tillbaka lånet när du lånar från din livförsäkringspolicy?

Till skillnad från banklån eller inteckningar behöver du inte betala tillbaka lånet du tar när du lånar från en permanent livförsäkring. När du lånar pengarna baserat på ditt kontantvärde, kan det belopp du lånar dock minska dödsförmånen från livförsäkringsdelen av din policy. Om du inte betalar lånet tillbaka och räntan i kombination med det belopp som lånas börjar överstiga kontantvärdet, kan du sätta din livförsäkring i fara. Detta kan ske snabbare än du tror.

5 saker att kolla innan du lånar ut en livförsäkringspolicy

Innan du lånar från en livförsäkring måste du ha en seriös diskussion med din ekonomiska planerare eller försäkringsrådgivare för att förstå de långsiktiga och kortsiktiga konsekvenserna och risker.

Det finns många dolda kostnader som du inte förstår först och du vill se till att det här är det bästa alternativet för dig.

• Diskutera hur lånet och räntan kommer att påverka din livförsäkring för att försäkra dig om att dödsförmånsdelen av din policy inte är hotad.
• Ta reda på om du måste betala en "möjlighetskostnad"
• Se till att du har råd att betala ränta och andra avgifter eller räkna ut strategin utifrån din specifika policy som är meningsfull för dig. Inte alla policies är desamma och allas omständighet är annorlunda.
• Om du inte kan betala tillbaka räntan på ditt lån, tänk två gånger. Ikraftträdande illustration hjälper dig att förstå denna aspekt.
• Om du är beroende av utdelningen av din policy för att betala räntan på lånet, ta en titt på detaljerna med din representant eller finansiell rådgivare. Detta kan vara dyrt om det inte är ordentligt strukturerat.

Alla dessa problem bör uppstå när du tittar på den i-kraft-illustrationen av hur ditt lån påverkar din agent eller rådgivare.

Anledningar att låna från en livförsäkringspolicy mot banken

Vissa köpte livförsäkringar med värderingar specifikt för att bygga tillgångar så att de senare kan leva av livförsäkringar eller använda investeringarna när de behöver till.

• Några lånar från sin livförsäkring för att undvika besväret med ett lån från banken. Om du har för avsikt att återbetala lånet inom rimlig tid och hålla upp med räntebetalningarna så att de inte ackumuleras, kan det här vara ett problemfritt alternativ.
• Lån från din livförsäkringspolicy möjliggör mycket mer flexibilitet vid återbetalning. När du till exempel lånar från en bank har du månatliga betalningar att göra över en bestämd tid, medan om du lånar från din livförsäkring, kan du betala tillbaka så lite eller så mycket som du vill när som helst.Återigen måste du vara försiktig med hur det påverkar värdet på ditt lån, jämfört med ditt kontantvärde, eftersom räntan ackumuleras, men om du bara behöver ett lån under en kort tid kan det här verkligen hjälpa dig att låna pengar och betala tillbaka på din villkor.
• Om beloppet du lånar är betydligt mindre än ditt kontantvärde och du har planer och medel för att betala tillbaka räntan och värdet inom en rimlig tid (din livförsäkringsagent kan hjälpa dig att räkna ut det) låna från din policy kommer att vara ett bra alternativ för dig.

Du kan låna utifrån en permanent policy med kontantvärde, men innan du ser till att du är beredd att hantera transaktionen korrekt genom att ha en grundlig diskussion med din planerare.

Akta dig för den verkliga betydelsen av att låna ut från din livförsäkringspolicy

Vi har gett dig en grundläggande lista med saker att se upp om du överväger att låna från din policy, denna information kan användas som start peka på att diskutera alternativet med din licensierade rådgivare eller representant och fatta ett välgrundat beslut. Det finns smarta sätt att hantera upplåning från din livförsäkringspolicy som kan ge bra fördelar, men det finns också risker när det inte görs med noggrann planering.

Ett exempel på hur lån från din livförsäkring kan vara ett problem, särskilt om du lånar pengar eftersom du har svåra ekonomiska tider, är det att ditt kontantvärde i din livspolitik är skyddat mot fordringsägare, men ett lån från Din livförsäkringspolicy betraktas som kontant, och det här är inte längre skyddad från fordringsägare.

Det sista du behöver är att ta ut ett lån utan att ha den stora bilden. Det som är viktigast för dig att komma ihåg är att detta inte är detsamma som att dra pengar ut ur ett sparkonto, det är en komplex transaktion och du måste se till att du verkligen förstår det.

Jane hade betalat in hela hennes livförsäkringspolicy sedan hon var 22. På hennes 40-årsdag bestämde hon sig för att hon ville köpa sig segelbåten som hon alltid hade drömt om som en present till sig själv och spendera lite tid på vattnet med barnen den sommaren innan de blev tonåringar och blev för upptagen för att ta sig tid att spendera med familjen.

Hon betalade fortfarande sitt hem, så hon ville inte ta ut ett extra lån, så hon bestämde sig för att använda några av hennes besparingar och låna de resterande $ 20 000 som hon behövde från hennes kontanta värde försäkringspolicy.

När hon ringde för att få lånet och diskuterade konsekvenserna med sin ekonomiska rådgivare upptäckte hon att hon kunde låna pengarna, men att beloppet skulle kunna minska dödsbeloppet. Detta skulle innebära att om någon hände till henne och hon dog, skulle hennes familj bara få dödsförmånen, mindre beloppet av lånet om hon inte betalade tillbaka det. Det störde inte henne så mycket, men hennes finansiell rådgivare fortsatte med att förklara att trots att hon inte fick betala tillbaka lånet kunde hon sluta betala ränta och sammansatta ränta.När de utarbetade detaljerna bestämde Jane att lånet till segelbåten var det bästa sättet att använda sitt ackumulerade kontantvärde och hon bestämde sig för att hyra en båt istället och riskerar inte att betala alla avgifter och sammansatta ränta eller riskera hennes policy långsiktigt.

Exempel på att låna från en livförsäkringspolicy för att starta ett företag

Jane bestämmer att hon vill ta pengar från hennes livförsäkring för att starta eget företag. Hon har aldrig kört ett företag förut, så hon är orolig för att låna från banken. Hon vill inte ha ett annat lån på hennes kredit rapport. Eftersom Jane redan har gjort marknadsundersökningar och redan har begärt sina tjänster, tycker hon att hon lyckas betala tillbaka sitt livförsäkringslån inom två år. Att låna pengarna som investering i sig själv och framtida affärer är meningsfullt, så tar hon ut lånet.