Fördelar med 1031-börsen för fastighetsinvesterare

Undvika kapitalvinstskatt på fastighetsinvesteringar

Utbytet 1031 var inte kvar på Ben Franklins tid. Han sa: "I denna värld kan ingenting sägas vara säker, förutom död och skatter." Tja, döden är fortfarande säker, men de som innehar fastigheter för investeringar kan undvika kapitalvinstskatter helt och hållet. Eller åtminstone kan deras arvtagare. Därför säger investerare att du kan "byta till du släpper".

-> - Vad IRS säger

Här är vad Internal Revenue Code, Titel 26, avsnitt 1031 säger: "Ingen vinst eller förlust ska erkännas vid utbyte av egendom som hålls för produktiv användning i en handel eller företag eller för investeringar om sådan egendom utväxlas enbart för egendom av samma slag som hålls antingen för produktiv användning i en handel eller verksamhet eller för investering. " Egenskap av samma slag betyder helt enkelt andra fastigheter, och kräver inte ett land för land eller kontors-utbyte.

Det innebär att om din transaktion kommer inom 1031, har du antingen ingen skatt eller begränsad skatt på grund av utbytet. Det finns ingen gräns för hur många gånger eller hur ofta du kan göra en 1031. Du kan inse en vinst på varje byte, dock undviker du skatt tills du faktiskt säljer för kontanter. Då betalar du förhoppningsvis bara en skatt, och det med en långsiktig kapitalvinst.

Byta till dig släppa

Så vi vet att vi kan sälja en del investeringsfastigheter och köpa kontorshyresfastigheter samtidigt som vi skjuter upp kapitalvinster på vår vinst från markförsäljningen. I grund och botten finns det tre krav på att detta ska fungera. Investeraren måste vara

Försäljning av investeringsfastigheter och inte en personlig bostad;

• Utbyte av samma typ av egendom, vilket bara betyder någon annan fastighet; och
• Egentligen byta egenskaper genom att möta vissa tidsfrister och tidsramar.
• Vad du inte kan göra

IRS säger att en 1031-utbyte inte kan användas för att utbyta:

Lager i handel eller annan egendom som hålls för återförsäljning;

• Aktier, obligationer eller noter;
• Övriga värdepapper eller bevis på skuldsättning eller ränta;
• Intressen i ett partnerskap; eller
• Certifikat för förtroende eller välgörande intressen.
• Växande dina innehav med regeringen som din partner

Om din fastighetsförsäljning och efterföljande köp kvalificerar dig för en 1031-utbyte, kallas också en lika vänlig utbyte eller en Starker, och du uppfyller kraven i tidsramar, du kan använda regeringens pengar för att odla dina innehav.

När värdet på dina investeringsfastigheter ökar kan du upprepade gånger handla upp för ökat värde eller hyresintäkter, uppskjutna kapitalvinster skatt hela vägen. De pengar som skulle ha betalat kapitalvinster skatt för varje transaktion plöjas till nästa transaktion som eget kapital i den nya fastigheten.Regeringen blir din partner i din växande fastighetsportfölj.

Naturligtvis vid en viss tidpunkt skulle en slutlig försäljning utan 1031-utbyte utlösa kravet på betalning av ackumulerade realisationsvinster eller långsiktiga realisationsvinster. Om emellertid investeraren skulle dö, skulle kostnadsbasen för den sista egendomen justeras till nuvarande värde. Din arvtagare skulle inte vara ansvarig för de ackumulerade kapitalvinsterna skatter. Ben Franklin skulle ha älskat det här.