Vad är återkommande och engångsavslutande kostnader?

I årtionden använde långivare Good Faith Estimates för att förklara stängningskostnader för homebuyers. Dessa uppskattningar, kallade GFEs för korta, innehöll återkommande och engångsavslutande kostnader. Medan vissa återkommande och engångsavslutande kostnader klart definierades, fortsatte andra att vara skumma. Till exempel, ingenstans på GFE stavade det låntagarens månatliga PITI-hypotekslån. Eftersom långivaren inte var skyldig att stå bakom dessa nummer kunde de vara vilseledande och inkonsekventa bland långivare.

I en strävan att ge mer information till låntagare, kräver den federala regeringen nu (den 3 oktober 2015) långivare att ge framtida låntagare låneskatt.

Låneskatt Förklarad

En Låneskatt är en standardformulär som tillhandahålls av potentiella låntagare av långivare. Det ger mycket specifika detaljer om månatliga hypotekslån. Till skillnad från en GFE tillhandahåller en uppskattning av uppskattningar PITI och information om hur låntagarnas betalningar skulle kunna förändras om räntorna skulle öka i framtiden. Lånestimat ger också information som konsumenterna bör vara medvetna om - men kanske inte kommer ihåg att fråga om - som förskottsbelopp och om negativa avskrivningar gäller för sina lån. Lånestimat använder enkelt språk för att förklara lånevillkoren. Framtida låntagare bör notera att en Låneskatt, oavsett hur detaljerad, inte förpliktar dem att ansöka om lån med en viss långivare.

Observera att lagen fortfarande tillåter GFE för omvänd inteckning.

Typiska stängningskostnader

Vissa bostadsköpare är chockade när de upptäcker att bostäder ofta kostar mycket mer än det angivna priset. När du till exempel köper en bil klarar inte återförsäljarna avgifter och extra avgifter. Men att köpa ett hem är annorlunda.

Medan köparen inte betalar försäljningsskatt på en enfamiljers bostad eller lägenhet, medför en köpare extra avgifter för att få lånet och för att bearbeta pappersarbete för att köpa ett hem.

Slutkostnaderna kostar cirka 3 procent av försäljningspriset när hemmet kostar över 200 000 dollar och en högre procentandel gäller när priset på ett hem är mindre än 200 000 USD. Typisk stängning Avgifterna täcker:

Kostnader för pigg / spärrkonto: Långivare kan kräva att en köpare etablerar ett reservkonto som innehas av långivaren för framtida betalning av skatter och försäkringar.
Avgifter för advokater och stängningsmän: De personer som förbereder slutdokument och handling ger en avgift.
Försäkringsbrev för titlar: Titelföretag debiterar för att utfärda titelförsäkring som skyddar låntagaren och långivaren.

Engångsavslutande kostnader

Avgifter som betalas en gång och aldrig igen kallas engångs. Dessa avgifter är engångsavgifter för sådana saker som:

Avdelningspolicy
Escrow eller stängning
Bedömning
Kreditrapport
Notarie
Trådavgifter
Kurir och leverans
Advokatavgifter
Anmärkningar
Inspelning
Juridisk överföringsskatt
Hemskyddsplan
Uppgifter om naturfara
Heminspektion
Avgifter betalade till långivaren i samband med lånet.

Återkommande stängningskostnader

Återkommande avgifter är de avgifter som du betalar om och om igen. De inkluderar sådana avgifter som:

Brandförsäkringspremie
Översvämningsförsäkring (om det behövs i ditt område)
Fastighetsskatt
Ömsesidiga eller privata hypotekslånsförsäkringar
Förutbetalda räntor

När din långivare utfärdar ditt preapproval brev, det kommer att innehålla beräkningar för att visa att du har tillräckligt med reserver för att betala dina stängningskostnader. Till exempel kan ett hem som kostar $ 300 000 verkligen kosta $ 309 000 om du har $ 9 000 i slutande kostnader att betala. Det är ca 3% av försäljningspriset.

Om du inte har extra pengar kan det vara en nackdel. Däremot kan din ort erbjuda första gången hemköpsprogram som låter dig få en andra inteckning, i allmänhet utan några betalningar, för att täcka dina stängningskostnader. Du kan fråga din inteckning mäklare och fastighetsmäklare för en rekommendation till ett sådant program.

Dessa andra hypotekslån kallas ofta som ett tyst inteckning eftersom det inte finns några betalningar och det behöver inte betalas ut förrän du säljer hemmet eller bara bestämmer dig för att betala av det.

Du kan också få pengar från familjemedlemmar med ett presentkort som hjälper till att betala för stängningskostnader. Låt inte det faktum att du inte har tillräckligt med pengar för att betala stängningskostnader stoppa dig från att köpa ett hem.

Vid tidpunkten för skrivandet är Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, en Mäklare-Associate på Lyon Real Estate i Sacramento, Kalifornien.