Investeringsmål för att nå ekonomisk självständighet

Att lära sig att placera investeringsmål är en av de viktigaste sakerna du kan göra som en ny investerare eftersom det hjälper dig att hålla reda på var du har varit, var du befinner dig och vart du ska Det handlar om din personliga ekonomi och din resa till ekonomiskt oberoende. De bästa investeringsmålen har vanligtvis tre saker gemensamt:

1. Bra investeringsmål är mätbara. Det betyder att de är klara, koncisa och bestämda. Att säga till dig själv, "Jag ska sätta upp ett mål att spara $ 50 per vecka" är användbart eftersom du kan utvärdera din ekonomi och bestämma om du lyckats eller inte. Antingen gjorde du, eller du gjorde inte, spara $ 50 per vecka. Däremot säger jag något som, "Jag ska sätta upp ett mål att spara mer pengar varje år" är något meningslös eftersom det inte håller dig ansvarig.

1. Bra investeringsmål är rimliga och rationella. Om du säger att du vill nå 1 miljon dollar i personligt kapital vid 40 års ålder, kan du använda saker som tidvärdet av pengar formel för att testa om din nuvarande räntesats är tillräcklig eller ej. Du kommer inte att komma dit genom att lägga ut $ 5 000 per år mellan 18 och 40 år med en historiskt rimlig sannolik avkastning. Det betyder att du antingen behöver sänka dina förväntningar eller öka det antal pengar du lägger på jobbet varje år.
2. Bra investeringsmål är förenliga med dina långsiktiga mål. Jag har sagt det för många gånger att räkna över åren - faktiskt, om du regelbundet läser mitt arbete är du förmodligen trött på att jag säger det - men det är värt att upprepa igen eftersom meddelandet aldrig verkar komma igenom en stor andel människor som programmeras som pengar är det enda som betyder: Pengar är ett verktyg som borde finnas för att tjäna dig. Inget mer. Ingenting mindre. Det enda syftet med pengar är att göra ditt liv bättre. för att ge dig de saker som låter dig uppleva mer glädje och nytta. Det gör dig inte så bra att sluta med en väldigt stor balansräkning om det innebär att du måste offra allt av värde i ditt liv och sluta att dö, och lämnar efter dig frukten av ditt arbete för arvtagare eller andra mottagare som är oansvariga eller som inte har någon tacksamhet för det arbete du gav dem. Ibland är det bättre att ha en lägre sparränta och njut av resan mer än vad du annars skulle ha. Tricket är att se till att du klokt balanserar dina långsiktiga önskemål och dina kortsiktiga önskemål på ett sätt som maximerar glädje. Det finns ingen formel för det eftersom du bara kan avgöra vilka avvägningar du är villig att göra. vilka offer betalar större utdelningar för dig på vägen.

Frågor att fråga dig själv när du ställer in investeringsmål för ekonomisk självständighet

När du sätter dig ner och börjar utarbeta dina investeringsmål, fråga dig själv följande frågor för att hjälpa till att klargöra några av dina implicita antaganden.Detta kan vara en särskilt användbar övning om du är gift eftersom många gånger inte makarna är medvetna om att de inte behöver fungera från samma utgångspunkt när det gäller ekonomiska frågor.

1. Vad är "ditt nummer"? För att uppnå ekonomiskt oberoende från din portfölj, hur mycket månatlig passiv inkomst skulle det kräva om du skulle dra ut högst 3 procent till 4 procent av huvudvärdet varje år? Det är den summa pengar det skulle ta om du ville leva utanför huvudstaden utan att behöva sälja din tid till någon annan medan du njuter av din önskade levnadsstandard.
2. Vad är din risk tolerans? Oavsett hur framgångsrik du är eller hur mycket pengar du samlar, är vissa personer kopplade på ett sätt att fluktuationer i deras portföljs marknadsvärde leder till enorma nivåer av känslomässig elände. De skulle hellre hamna med mindre pengar i framtiden och njuta av en lägre sammansättning, men har en jämnare körning. Att lära sig vara ärlig mot dig själv om var du faller på det spektrumet är en stor del av finansiell löptid. Till exempel, även om det kan ge dig en väsentlig nackdel under de flesta omständigheter, behöver du inte äga aktier för att bygga rikedom. Det finns andra tillgångsklasser som kan fungera för dig och som har egen förmåga att sammansatta kapital samtidigt som man slänger ut utdelningar, räntor och / eller hyror.
3. Hur påverkar dina moraliska och etiska värderingar din portföljförvaltningsstrategi? Var och en av oss existerar som en del av världen; Våra handlingar och beslut påverkar de omkring oss för bättre eller sämre. Hur vill du investera dina pengar? Är du bekväm att äga tobaksaktier? Vad sägs om lager i vapentillverkare? Har du ett moraliskt problem med att äga alkoholdestillerier? Energiföretag som har ett stort kolavtryck? När trycket kommer att skjuta, måste du bestämma vad du kan leva med när det gäller att generera inkomst och vad är en bro för långt för dig.
4. Planerar du att spendera hela din kapital under din livstid eller vill du lämna ett ekonomiskt arv för dina arvtagare och mottagare? Om du spenderar genom din kapital betyder det att du kan njuta av en högre uttagshastighet än vad du annars kan stödja. Om du inte gör det får du ta ett litet snitt av passiv inkomst från dina innehav, men huvudmannen bör växa över tiden, förutsatt att den försiktigt hanteras och tjänar som vad som faktiskt uppgår till ett bidrag. Att bestämma rätt svar beror på ett antal överväganden men poängen är att någon ska spendera pengarna. Du måste se till att det är den person du vill göra det, även om det är dig själv. Dessutom, om du lämnar pengarna bakom för andra att njuta av, kommer du att göra det direkt, utan några strängar, eller vill du skapa en förtroendefond?
5. Kommer du att begränsa dina investeringar till ditt hemland eller expandera globalt? Trots den nationalism som har uppstått i början av 2016, är globaliseringsstyrkorna verkliga, de är mäktiga och de betyder att alla som har tillgång till ett mäklarkonto kan bli ägare till företag över hela världen.Du kan vara en stålarbetare i rostbältet och samla ut utdelningar från Schweiz, Storbritannien, Tyskland och Japan. Du kan vara lärare i Kalifornien och se pengar komma in från dina innehav i Kanada och Frankrike. Även om detta inför ytterligare risker för permanent förluster, liksom andra risker som valutarisk och politisk risk, erbjuder den också större diversifiering och potentiell exponering för marknadsutveckling som kan visa sig vara bättre på en riskjusterad basis än den som skulle ha varit tillgänglig från en inhemsk portfölj ensam.
6. Vad motiverar dig för att uppnå ekonomiskt oberoende? Medan vissa människor är naturliga sparare - tenderar de att ackumuleras utan att behöva behöva en anledning att göra det, eftersom de lever under deras medel och inte riktigt vet vad man ska göra med skillnaden - de flesta drivs av någon primär eller sekundär motivation som får dem att stapla upp kapital. Det är oerhört viktigt att du ser på dig själv och ärligt svarar på frågan "Varför? ”. Varför är du tvungen att rädda? Vad gör att du vill investera i stället för att spendera eller donera pengar som strömmar genom dina händer? Ofta genom att komma till hjärtat av den frågan kan du bättre utforma din portfölj för att uppnå vad det än är du verkligen förföljer.
7. Är du känslomässigt kapabel att hantera din portfölj på egen hand? Den här frågan kan vara svår för vissa människor att svara eftersom de tycker om att vara ärliga mot sig själva innebär att man erkänner en personlig brist. Det är nonsens. Målet är att få vad du vill ha ur din portfölj, för att inte på något sätt bevisa att du är universums mästare. Vanguard, ett av de största kapitalförvaltningsbolagen som sponsrar både aktiva och passiva fonder och börshandlade fonder i världen, beräknas i en av sina vitboker som den typiska investeraren skulle kunna lägga till, med tiden 3 procent eller så investeringsavkastning genom att anställa en av rådgivarna med hjälp av ramverket som de lägger fram i deras argument; att de högre investeringsrådgivningsavgifterna är mer än kompenserade på grund av en kombination av beteendemodifikation, skattevägledning, finansiell planeringsstöd och andra tjänster som på något sätt gynnar kunden. Du kan läsa deras argument i Vanguard Researchs september 2016-publikation "Att värdera värdet: Kvantifiera Vanguard Advisor's Alpha". Med andra ord kostar kostnaden lika mycket som en explicit kostnad. ett meddelande som alltför ofta förloras i åldern av soundbites, memes och oversimplification.
8. Hur anpassas olika tillgångsklasser med din personlighet och temperament? Jag inser att vi redan har berört det här lite men den här punkten är något distinkt och behöver diskuteras ytterligare. Mänskligheten är olika. Var och en av oss är kopplad olika. Vi har våra egna unika gillar och ogillar; saker som gör oss lyckliga och saker som orsakar irritation. Precis som vissa föredrar nötkött eller kyckling, finns det många sätt att göra och investera pengar i denna värld när du vågar ut på resan mot ekonomiskt oberoende.Tänk på, för ett ögonblick, fastigheter. Fastigheter har funnits länge innan börser uppstod. Tillsammans med penninglån är det en av de äldsta traditionerna. Du köper en fastighet som någon annan vill använda, du tillåter dem att använda den under en bestämd tid under en serie av förbund och sociala och kulturella normer som stavar ut avtalets särdrag och i utbyte är betalda pengar, som kallas hyra. Men bland dina skyldigheter måste du se till att egendomen hålls i tillräcklig grad. Om du specialiserar dig i bostadsfastigheter och en toalett bryter om mitten av natten, får du ett telefonsamtal om du inte betalar ett fastighetsbolag för att hantera dessa frågor för dig. Din hyresgäst kan utveckla ett problem med narkotikamissbruk och sälja apparaterna. Han eller hon kan bli en hoarder och förstöra så mycket av den egendom som den fördöms av staden. Det är avvägningen. Dessa potentiella problem är bland de kostnader som du måste vara villig att lida om du vill njuta av fastighetsinkomster. Det finns inget riktigt sätt att ta sig runt. Det är livet. Personligen finner jag inte det tilltalande. Som ett resultat har jag haft en tendens att fokusera på privata företag och börsnoterade värdepapper, till exempel vanliga aktier, under hela min karriär eftersom de avvägningar som involverar inte stör mig nästan lika mycket. Om jag någonsin skulle dyka på något meningsfullt sätt i fastighetsinvesteringar skulle det troligen vara kommersiellt fastigheter på grund av längre hyresavtal och vad jag skulle förhandla med företagskunder och inte individer. Det passar bättre med vem jag är. Jag säger inte att jag aldrig skulle överväga bostadsfastigheter men jag är medveten om avvägningarna och det skulle ta en unik uppsättning omständigheter för att jag skulle kunna korsa Rubicon.
9. Vad är din tidshorisont? Även om en viss tillgångsklass eller investering passar din personlighet, temperament, värde, likviditetssituation och preferenser, betyder det inte nödvändigtvis att det passar bra med tanke på att tidsgränsen innan du måste trycka på den för likviditet kanske inte anpassas. Låt oss till exempel säga att du har en extra $ 100 000 att sätta på jobbet, men du tror att du behöver pengarna om fem år. Oavsett hur attraktivt möjligheten, om du fick chansen att investera i ett bra privat företag som inte hade någon prognostiserad likviditetshändelse och inte betalade utdelning, är det nog inte klokt att du gör investeringen som du behöver investeringen kan inte mötas, nämligen en återgång till likvida medel inom 60 månader.

Det här är bara några av de saker du bör överväga, men du bör inte glansa över dem. Få det rätt i början, gör beräknade beslut mot dina ekonomiska mål, och du kommer att märka att saker tenderar att vara mycket enklare.