Personliga garantier: Ett företagslån på ditt kredit

När företag lånar pengar kräver bankerna ibland en personlig garanti från företagets ägare (eller andra nyckelpersoner i verksamheten). Ideellt skulle verksamheten låna på egen hand - utan att involvera någons personliga tillgångar - men ibland är det inte ett alternativ.

Med en personlig garanti kan en företagsägare låna genom att sätta sina personliga finanser på linjen (individens kreditpoäng och tillgångar är i fara).

Personliga garantibaser

Långivare utvärderar alltid låntagare för att förutsäga om de ska betala tillbaka eller inte. För konsument lån finns det kreditpoäng och många andra informationskällor som hjälper till med beslutet. Men företag - särskilt nya företag och verksamheter som aldrig har lånat - har förmodligen inte en affärsspecifik kredithistoria.

Med begränsad information är det svårt för långivare att fatta beslut. De skulle vara mer bekväma om de kunde se att du lånat pengar tidigare och konsekvent återbetalade lån. När de inte kan fatta beslut baserat på historisk information, behöver de något sorts säkerhet (eller de tar en extremt hög ränta). Den säkerheten kommer ofta i form av en personlig garanti, även om andra tillvägagångssätt som pantsättning av företagstillgångar som säkerhet kan användas.

Med en personlig garanti tecknar företagets ägare (eller den som garanterat lånet) ett avtal som säger att de är personligen ansvariga för återbetalning.

Även om verksamheten är inbyggd för att begränsa personligt ansvar är du personligen knutet till något lån du har gjort personliga garantier för.

Utan personlig garanti kan många småföretag helt enkelt inte få lån. Bankerna vill förbättra sina chanser att få betalt, och de vet att företag misslyckas hela tiden.

Långivare vill ha alternativ: de vill kunna samla oavsett vad som händer med din verksamhet. De kan också undra varför de skulle riskera om du som företagsägare inte är villig att lägga huden i spelet.

Vad är risken?

När du ger en personlig garanti, tillåter du en långivare att driva dig personligen om du inte kan betala tillbaka ett företagslån. Det kan innebära olika saker, beroende på ditt låneavtal. Som en del av garantin kan du ha tillåtit banken att ta tillgångar som egendom du äger (inklusive ditt hem eller vissa värdesaker) eller investeringskonton.

Det är också troligt att långivare kan vidta rättsliga åtgärder mot dig, vilket skulle skada din kredit och göra det svårt att låna i framtiden (för att inte tala om potentiella hinder för att få jobb, köpa försäkringar eller hyra en bostad) .

Familjeförmåner: Din personliga garanti för företagslånet kan påverka din familj. Att förlora huset är uppenbarligen ett problem. Vissa lån kan också kräva din makas garanti så att tillgångar som endast hålls i din makas namn är rättvisa spel också (annars kan du frestas att överföra tillgångar till din makas namn).

Betala för partners: Du kan vara på kroken för mer än din rättvisa andel om du ser termen "gemensam och flera. "Detta gör det möjligt för banken att försöka samla hela saldot från alla och / eller alla partner som personligen garanterat företagslån.

Om andra partner inte kan betala kan banken kräva hela saldot från dig: eEven om du inte är 100% ägare kan du vara 100% ansvarig för skulden.

Hantera riskerna: över tiden, du vill flytta bort från personliga lånegarantier. När du bygger upp kredit för ditt företag och samlar in tillgångar för säkerhet, kan du sluta garantera lån.

• Läs mer: Grundläggande affärsidéer

Under tiden minskar risken genom att låna visst: När du inte kan få kredit utan personliga garantier.