Payday Loans: Akta dig för dessa farliga lån

Under dessa turbulenta ekonomiska tider står miljontals arbetande amerikaner inför, betalningsdagslån blir en populär källa till kortfristig finansiering. Detta har särskilt varit fallet för låginkomstfamiljer. Betalningsdag lån är lätta att få och kräver inte någon form av kreditkontroll, men är de verkligen en bra idé?

Ett lönedagslån är ett litet kontantlån som ges till en individ baserat på det faktum att lånet förväntas återbetalas med nästa lönecheck.

Det är i princip som att få en del av din nästa lönecheck tidigt. Återbetalningsperioden baseras på hur ofta du får betalt. Låntagaren förväntas visa bevis på anställning och ett kontoutdrag. Lånet sökande skriver sedan en efter-daterad check för beloppet av lånet plus avgifter. Vissa stater kräver att checken är daterad för den dag låntagaren tar emot pengarna. Under denna omständighet tecknar låntagaren ett kontrakt som anger att checken hålls av långivaren fram till det avtalade datumet för återbetalning. Detta kontrakt blir nödvändigt eftersom många stater inte längre tillåter en person att skriva en efterdaterad check.

På det datum då lånet löper ut, kommer låntagaren att komma in i låneaffären för att betala lånet. Om det inte går att komma in i affären, kan lånebolaget sätta in checken direkt till sin bank. Om låntagaren finner att de inte kan återbetala lånet vid den tiden kan lånet förlängas vilket kan innebära ytterligare avgifter.

Underlåtenhet att återbetala dessa lån kan leda till att långivaren hotar straffrättsligt åtal eller kontrollerar bedrägerier.

Nackdelen med enkla pengar

Dessa lån brukar bära en hög prislapp. Finansieringsavgifter är från 15 till 30 procent av beloppet som lånas. Eftersom det är 15 till 30 procent på bara några veckor, om det är jämförbart att få ett lån med en årlig procentsats på nästan 800 procent.

Eftersom lönedagslån är så lätta att få och saknar traditionella kreditkontroller, företar företagen ofta låginkomstkvarteren och vet att de är mer benägna att få ett av dessa lån. Nackdelen med detta är att de flesta av dessa människor redan upplever ekonomiska svårigheter och låna pengar med en så hög ränta gör det bara värre. Dessutom finner många av dessa personer sig oförmögen att återbetala lånet när det kommer tillfälle. Denna situation leder till ytterligare bankavgifter för studsade checkar och kostnaden för lånet eller de måste förlänga lånet och orsaka ännu fler avgifter. Många av dessa människor fäller sig i en ond cykel. De betalar lånet på nästa lönedag men upptäcker att de inte har de medel som behövs för att täcka sina utgifter. De finner sig då gå tillbaka till ett annat lönedagslån. Denna cykel kan fortsätta på obestämd tid eftersom det inte finns någon gräns för hur många gånger en person kan få denna typ av lån.

Alternativ för lönedagslån

Det finns många alternativ för att få ett lönelån. Det bästa du kan göra för att undvika dessa typer av lån är att skapa en budget så att du har råd att betala räkningarna. Klipp ut så många onödiga inköp som möjligt. Sätt pengarna på ett sparkonto.

Även den lösa förändringen som finns runt huset kan sättas i besparingar. Ange en budget för dagligvaror, mobiltelefoner och bränsleförbrukning. Detta kan åstadkommas genom att endast köpa de föremål som behövs när i mataffären. Titta in i cellplaner som erbjuder en basfrekvens för de vanligaste numren. När du kör ärenden försöker du göra så många av dem i en resa som möjligt, för att spara bränsle istället för att göra flera resor.

Ett annat alternativ till ett lönedagslån vid en oväntad utgift är att få en lönegrad på din lönecheck från din arbetsgivare. Många arbetsgivare erbjuder detta till sina anställda i nödsituationer. Arbetsgivare vill hålla bra anställda nöjda. Även om detta inte alltid kommer att fungera, och du kommer inte att kunna göra det till en vana, om du står inför en sann nödsituation och tar upp det med din arbetsgivare finns det en bra chans att du kan få någon form av ekonomiskt hjälp.

Du kanske också vill överväga en bondeaffär. De flesta har något av värde som kan pantsättas, såsom gamla smycken, verktyg och elektronik som kan användas som säkerhet för ett kortfristigt lån från bondeaffären. Du får pengar för ditt föremål och du kan fortfarande komma tillbaka och återbetala lånet och få tillbaka ditt föremål. Om du inte kan betala tillbaka lånet håller pantaffären den vara du gav dem. Så, du hamnade i princip säljer ditt objekt till dem. Detta är ofta ett bättre alternativ än att få ett osäkert lönedagslån och bli slagen med orimliga avgifter och hitta dig själv i en farlig skuldspiral.

Även om det inte är idealiskt kan kreditkortförskott också vara ett alternativ till ett lönelån. Trots att räntesatserna är tillämpliga med ett kreditkortförskott kan det vara till stor hjälp för en engångssituation. Helst skulle du ha en akutfond inrättad för att täcka en ekonomisk kris, men ett kreditkort kommer att fungera i en nypa och istället för att betala 700 procent APR på ett löneavdrag kommer du bara att lämna med kanske 25 procent APR på kreditkort. Det är inte bra, men det är fortfarande bättre än löneavgiften.

Slutligen frågar vänner eller familj om ett lån för att hjälpa till att komma igenom en hård tid är en annan möjlighet. De flesta har släktingar eller vänner som kommer att låna dem de pengar som behövs för att hjälpa till med oförutsedda utgifter eller nödsituationer. Lite eller inget intresse läggs vanligtvis till dessa lån och arrangemang kan ibland göras för att betala lånet tillbaka i perioder över tiden. Naturligtvis kan favoriten bli tillfrågad en dag och pengar kan förstöra relationer, så det borde också vara en annan sista utväg.