Sänka din arbetsersättningskompensationspremie

Arbetstagarnas ersättningsförsäkring är obligatorisk i de flesta stater. Om ditt företag sysselsätter arbetstagare och du inte är en kvalificerad självförsäkrad, är du troligen skyldig att enligt lagen köpa en arbetskompensationspolicy. Medan arbetstagarnas ersättning täckning är en nödvändig kostnad, det finns åtgärder du kan vidta för att sänka din premie. För att du ska lyckas måste du förstå hur premiumen beräknas.

Preliminär beräkning

Arbetskompensationspremier beräknas utifrån följande formel:

RATE X (PAYROLL / 100) X Erfarenhetsmodifierare = PREMIUM

Det finns två kritiska variabler i detta ekvation: hastigheten och erfarenhetsmodifieraren.

Förstå din ränta

Bedömningen av arbetstagarnas ersättningsförsäkring baseras på ett klassificeringssystem. Arbetsgivare inom samma bransch som utför liknande funktioner tilldelas samma klassificering. Klassificeringar tilldelas av en ratingbyrå. Beroende på ditt tillstånd kan byrået vara National Council on Compensation Insurance (NCCI) eller ett statligt kreditvärderingsinstitut. Varje klassificering är tilldelad en kurs. Arbetstagarnas ersättningshastigheter speglar yrkesrisk, sannolikheten för att arbetstagare kommer att bli skadade på jobbet. Vissa yrken är riskfyllda än andra. Takarbete är riskabeltare än kontorsarbete. Således är takten för takbeläggning betydligt högre än takten för kontorarbete.

Premium Baserat på $ 100 av löneavgiften

Ett viktigt inslag i arbetstagarnas ersättningsklassificering är din lönedel. Din lönedel delas upp med 100, och resultatet multipliceras med kursen. Antag att din löneavgift är $ 500, 000 och din kurs är $. 15. Din löneavgift ($ 500 000) dividerad med 100 är $ 5 000. Prisen ($. 15) multiplicerad med $ 5 000 är $ 750.

Förstå din modifierare

Erfarenhetsmodifieraren är också en kritisk del av beräkningen. Det är en numerisk representation av ditt företags förlusthistorik jämfört med genomsnittet för din bransch. Om din förlusthistorik är genomsnittlig måste din modifierare vara 1. 00. En förlusthistorik som är bättre än genomsnittet kommer att resultera i modifierare som är mindre än 1, 00. På samma sätt kommer din modifierare att vara större än 1, 00 om din förlusthistorik är sämre än genomsnittet. Beroende på ditt tillstånd kan din modifieras beräknas av NCCI eller ditt statliga betygsbyrå.

I klassificeringsformeln som beskrivs ovan kan du se att din modifierare är en multiplikator av premien. En modifierare som är mindre än 1,00 kommer att minska ditt premie, medan en modifierare större än 1, 00 ökar den. Antag att din modifierare är. 90, din löneavgift är $ 500, 000, och din ränta är $. 15. Ditt slutliga premie är $ 675.

$. 15 X ($ 500, 000/100) X. 90 = $ 675

Antag nu att din modifierare är 1.1. Återigen är din löneavgift 500 000 000, och din ränta är $. 15. Den här gången är din slutliga premie $ 825.

$. 15 X ($ 500, 000/100) X 1. 1 = $ 825

Sänk din modifierare för att sänka din premie

Ditt företag har liten kontroll över branschens förlustupplevelse eller de priser som tilldelas dina klassificeringar.

Du kan ändå arbeta för att minska dina premier genom att vidta åtgärder för att sänka din modifierare.

• Säkerhet är en första prioritet Genom att upprätthålla en säker arbetsplats, både på och utanför din bostad, kan du hjälpa till att minska arbetskador. Om möjligt, budgetera för en extern säkerhetsutvärdering och genomföra de föreslagna ändringarna. Mandat för arbetstagares säkerhetsträning. Eftersom din modifierare är en multipel i premieberäkningsekvationen kan en liten minskning leda till betydande besparingar.
• Skapa ett återvändande till arbetsprogrammet Ett återvändande-program kan hjälpa till att behålla värdefulla arbetstagare samtidigt som kostnaden för ersättning för arbetstagare reduceras. Programmet är utformat för att återvända skadade arbetstagare till arbetsplatsen så snart de är medicinska.
• Anmäl dig till statliga sponsrade program Vissa stater sponsrar program för att förbättra säkerheten mot en minskning av ersättningspremien för arbetarna. Till exempel ger några stater en premieminskning till arbetsgivare som deltar i ett drogfritt arbetsplatsprogram. Fråga din arbetstagare ersättning försäkringsgivare om program som är tillgängliga i ditt tillstånd.
• Bli en del av en grupp för gruppbedömning Vissa stater erbjuder stora rabatter till erkända grupper. Detta kallas gruppbetyg. För att kvalificera sig för en grupp måste ditt företag ha en bättre än genomsnittlig säkerhetshistoria. Nya företag kanske inte kvalificerar sig. Börja nu med att genomföra en säkerhets-första mentalitet med målet att bli gruppbedömd.

Granska dina klassificeringar

Många företag är felaktigt klassificerade på sina anställdas ersättningspolicy. Klassificeringsfel kan vara kostsamt. Tänk dig att din verkställande assistent är klassad som snickare eftersom hon är anställd av ditt byggföretag. Arbetstagarens ersättningshastighet för en snickare kommer att vara mycket högre än en arbetstagares skattesats. Om du anser att ditt företag har fått felaktiga klassificeringar, fråga din försäkringsagent eller mäklare om att granska dem. Du kan också begära en klassificeringsinspektion från NCCI eller din statsbedömningsbyrå.

Recension Löneskala Siffror

Arbetskompensationspremier baseras på prognoser för din löneavgift under den aktuella policyperioden. Om prognoserna är för höga kommer ditt premie att vara högre än det borde vara. Ditt premiejusteras när din policy är granskad, men granskningen får inte ske förrän månader efter att din policy har löpt ut. Du behöver inte vänta. Be din försäkringsgivare att justera dina löner nu.

Artikel redigerad av Marianne Bonner