Hur mycket Hem kan du prisa? Mortgage Rule of Thumb

Om du köper ett nytt hem måste du veta hur mycket hem du egentligen har råd med. Att förstå dina gränser hjälper dig att fokusera din hemsökning på egenskaper inom rätt prisintervall, även innan du ansöker om hypotekslån.

Du skulle tro att det här skulle innebära en komplicerad beräkning med flera års värde av avkastning, och möjligen en avancerad ekonomisk grad. Men i själva verket tar det bara några minuter att lära sig dina hemköp gränser och lite lätt matte.

Thumb Mortgage Rule

Den viktigaste faktorn som långivare använder som tumregel för hur mycket du kan låna är din skuldsättningsgrad som bestämmer hur mycket av din inkomst behövs för att betala dina skuldförpliktelser, till exempel din inteckning, dina kreditkortsbetalningar och dina studielån.

Långivare vill vanligtvis inte mer än 28% av din månadsinkomst (dvs. före skatt) månadsinkomst för att gå mot dina bostadskostnader, inklusive din hypotekslån, fastighetsskatt och försäkring. När du har lagt till månatliga betalningar på andra skulder, ska summan inte överstiga 36% av din bruttoinkomst.

Detta kallas "hypotekslånsregeln" eller ibland "regeln om 28/36".

Om din skuldsättningsgrad överstiger dessa gränser på ett hus du överväger att köpa, då kanske inte kan få ett lån, eller du kan behöva betala en högre ränta.

Beräkna din skuld-till-inkomst-förhållande

Som jag sa är det enkelt att beräkna.

Det första du behöver göra är att bestämma din brutto månadsinkomst - din inkomst före skatt och andra utgifter dras av. Om du är gift och kommer att ansöka om lånet tillsammans, borde du lägga till både dina inkomster.

Ta sedan totalsumman och multiplicera den först med 0. 28 och sedan med 0. 36.

Om du och din make har en sammanlagd brutto månadsinkomst på $ 7 000:

$ 7, 000 x 0. 28 = $ 1, 960

$ 7, 000 x 0. 36 = $ 2, 520

Det innebär att dina inteckningar, skatter och försäkringsersättningar kan inte överstiga $ 1, 960 per månad och din totala månatliga skuld betalningar bör inte vara mer än $ 2, 520, inteckning betalning ingår.

Tyvärr måste du hålla dina månatliga betalningar under båda dessa gränser. Så nästa steg är att se vilken effekt dina andra skulder har. Lägg upp dina totala månatliga betalningar utan hypotekslån, till exempel månatliga kreditkort eller bilbetalningar.

För detta exempel antar vi att dina månatliga skuldbetalningar kommer till 950 USD. Beräkning av maximal hypotekslån:

$ 2, 520 - $ 950 = $ 1, 570

Eftersom du i detta exempel har en relativt hög skuldfrihet utan hypotekslån, är du begränsad till att spendera $ 1, 570 på en inteckning, skatter och försäkringar för ett nytt hem. Om du däremot endast hade $ 500 i månatliga betalningar utan hypotekslån kan du spendera hela $ 1, 960 i ditt hem, sedan $ 1, 960 + $ 500 = $ 2, 460 (eller mindre än din totala månatliga betalningsgräns på $ 2, 520).

Kom ihåg, det här är bara en tumregel

Det är viktigt att komma ihåg att bara för att banken kommer att låna upp till det beloppet borde du inte nödvändigtvis låna så mycket pengar.

Detta är helt enkelt en riktlinje du kan använda när du handlar för ett hem, så att du kan koncentrera dig på hem som ligger inom ditt prisklass.

I verkligheten kommer din specifika ekonomiska situation att diktera vilken typ av bostads- och inteckningsbetalning som är bäst för dig.