Hur mycket är för mycket i din akutfond?

Utan tvekan har du hört de råd som du borde ha en akutfond. Finansiella experter kan skilja sig åt i sina pengar filosofier, men de är ganska mycket överens om att ha pengar avsatt för nödsituationer är en nödvändig del av en hälsosam finansiell plan.

Medan de flesta människor oroar sig för att underfinansiera sina akutsparande och lämnar sig utsatta, finns det något som över finansierar det?

Är det klokt att ha en stor del av dina pengar sitter när det kan göra större, badder saker?

Att ha för mycket av en akutfond kan skada dig

Du förlorar pengar

Eftersom akutmedel måste vara tillgängliga är det bästa stället att spara dem på ett sparkonto hos din bank eller kreditförening, eller med en onlinebank, där den kan tjäna en högre ränta än vid en mur-och-murbruk institution.

Men även i "högre" slutet, tjänar dina pengar fortfarande bara cirka 1 procent per år. Din akutfond, oavsett var du har sparat, överstiger inte inflationen, så du är förlorad pengar. Att ha mer i det än du behöver ökar dina förluster.

Du saknar finansiering om andra finansiella mål

Om du har för mycket pengar bundna i din akutfond, förlorar du möjligheter att ta hand om andra viktiga ekonomiska "att göra" som att bidra till pensionering, betala av skuld eller sparar en förskottsbetalning i ett hem.

Dina pengar kommer att utnyttjas bättre för att möta ett av dessa mål än att överbelasta dina nödbesparingar. Varför behåll mer än vad som är nödvändigt i vad som i huvudsak är en kakaburk, när du kan betala av högkreditkreditskuld?

Hitta linjen mellan nog och för mycket

Tänk på vad som rekommenderas

Vanligtvis rekommenderas att du sparar någonstans mellan tre till sex månaders utgifter i din akutfond.

Vissa experter rekommenderar så lite som några hundra dollar för att komma igång med en "nybörjarefonden", och vissa föreslår så mycket som ett år eller mer av din inkomst.

Förutom att överväga rekommendationerna, kom ihåg detaljerna i din situation som familjestorlek, oavsett om du äger eller hyr ut, antalet fordon du har, jobbstabilitet och så vidare.

Behandla din akutfond som försäkring

Din akutfond är i huvudsak en försäkring: Du skyddar dig själv om något går fel. Så närma dig dina akutsparande på samma sätt som du skulle närma dig att täcka dig själv, säg, auto eller livförsäkring.

Du vill välja nog täckning, men du vill inte välja så mycket att du slösar dina pengar på premier (eller i det här fallet har du pengar runt tjäna nästan ingenting).Precis som du kan skymma på vissa försäkringsformer tror du inte att du någonsin kommer att använda det, så kan du också gå lite lägre på dina akutbesparingar om du känner att din ekonomiska ställning är relativt säker.

Om tre månaders utgifter kommer att vara tillräckliga i din värld och du kan sova på natten med det numret, känner du dig inte svävar för att gå utöver det.

Överväga alternativ för att överfatta dina akutsparande

Att ha besparingar avsedda för nödsituationer hindrar dig från att låna i din tid, oavsett om det är via kreditkort eller från en vän eller släkting, och det kommer också att hjälpa dig att undvika doppning i dina pensionskonton

Om du säger att gör , bidrar du till en Roth IRA, vet att du kan ta ut pengar för medicinska utgifter utan påföljder (det finns också kvoter för att köpa ditt första hem). Var uppmärksam på att du kopplar bort pengar från att tjäna intresse, så det bör ses som en del av en sista utväg, men absolut en att tänka på innan du täcker din nödsituation med skuld. Tänk på detta som en reservplan om du känner dig frestad att överfunda dina nödbesparingar.

Vidare vet att i händelse av arbetsförlust kommer arbetslöshetsersättning minskar det belopp som du behöver dra av dina besparingar, förutsatt att du är berättigad.

Din akutfond ska stödja din ekonomiska plan

Konventionell visdom kan berätta för dig, desto större är din akutfond, desto bättre. Men erkänner att du kan skada din botten när du överlever dina nödbesparingar.

Medan svaret på exakt hur mycket som ska vara i din fond, är det inte enstaka passar allt, ta hänsyn till dessa tips för att bestämma räddningsfonden i rätt storlek för dig och undvik att korsa linjen till att ha för mycket i ditt sparande.

Se till att din akutfond arbetar med din övergripande ekonomiska plan och inte mot den.