Hur undviker en revolverbar levande tillit?

Ett av de främsta syftet med att bilda ett återkalleligt levande förtroende är att undvika probate. Att göra förtroende är inte allt som är komplicerat att uppnå, och du kan vara säker på att du vet att din egendom och dina förmånstagare inte kommer att försvagas i en domstolsövervakad probateprocess efter din död.

Du vet också att dina personliga angelägenheter kommer att förbli bara så privata. Din sista vilja blir en fråga om offentligt rekord när det skickas in för probate.

Konfigurera en återkallelig levande förtroende

Ett återkalleligt förtroende skapas genom att skriva ett förtroendeavtal. Avtalet omfattar tre primära parter: förtroendeföretaget, även kallat bidragsgivaren eller bosättaren; förvaltaren; och mottagaren. Som namnen antyder är förtroendemannen den person som skapar och finansierar förtroendet. Stödmottagaren är den person som dra nytta av förtroendet. Förvaltaren förvaltar förtroendet och dess egendom.

Med ett typiskt återkalleligt förtroende är förtroendemakten, förvaltaren och mottagaren alla vanligen samma person.

Finansiering av en återställbar levande förtroende

När förtroendeavtalet har slutförts och undertecknats, kommer förtroendeföretaget att fortsätta med att finansiera förtroendet, vilket innebär att överföra sina tillgångar till sitt ägande. Han skulle normalt beteckna förtroendet som mottagare av hans pensionskonton, livförsäkring och livränta. Fastigheter är också vanligt förekommande i förtroende.

Som förvaltare kommer förtroendemannen då att förvalta, investera och tillbringa förtroendets egendom till sin förmån som stödmottagare och till fördel för andra om han också har kallat dem som förtroende för förtroendet att ärva efter hans död.

Hur en återkallelig levande förtroende undviker försök

Förtroendeföretagaren äger inte egendom i sitt eget namn efter att hans tillgångar har finansierats till förtroendets namn. Tekniskt kommer de att vara ägda av förvaltaren till förmån för mottagaren själv eller senare stödmottagare. Eftersom han inte äger den här egendomen, är det inte nödvändigt att överföra äganderätt till andra personer när han dör.

Hans förtroende dör inte med honom men lever vidare som en separat juridisk enhet.

Den administrativa eller efterträdande förvaltaren som nämns i förtroendeavtalet kommer att ha den juridiska auktoriteten att gå in i förtroendemästarens skor efter hans död. Han kan då ta kontroll över bankkonton, investeringskonton och affärsintressen. Han kan också samla in livförsäkringsinkomster, pensionskonton och livräntor, betala förtroendemännens slutliga räkningar, skulder och skatter och fördela balansen i förtroendefonderna till förtroendemottagarens övriga stödmottagare som nämns i förtroendeavtalet - allt utan prövning och domstol medverkan.

När probat kan krävas

Naturligtvis, om du bildar ett återkalleligt levande förtroende, men försummar att överföra vissa egendom till det - kanske något du köpt efter att förtroendet skapades och att du aldrig kom omkring för att flytta in i förtroende-denna särskilda tillgång skulle kräva probate. Om du inte heller har en vilja, skulle egendomen övergå till dina svärfarer - din närmaste släkting som kan ärva från dig i avsaknad av en testamente enligt statlig lag.

Ett sätt att undvika en sådan övervakning är att skapa en "pour-over" -vilja samtidigt som du skapar och finansierar ditt förtroende. En överlåtelse kommer att leda till att alla tillgångar du äger utanför förtroendet ska gå in i förtroendet vid din dödsfall för att bli administrerad till dina förtroendes förmånstagare enligt villkoren i ditt förtroendeavtal.

Men någon egenskap som lämnas utanför din förtroende kommer fortfarande att kräva probate, även om din överhoppning kommer att skicka fastigheten till ditt förtroende vid din död. Du, inte din förtroende, ägde den vid den tidpunkt du dog, så det kommer att bli nödvändigt att överföra tillgångarna till någon eller något som fortfarande är "levande". Ditt bästa alternativ är att göra det till en punkt att omedelbart överföra alla nyförvärvade tillgångar till ditt återkallbara levande förtroende.