Hur bestäms serie serie I-obligationsräntor?

Räntebindningsräntan i serie I består av två komponenter - en fast ränta och en räntesats för inflationen. Det kombinerade värdet av dessa två räntor bestämmer den ränta som kommer att betalas på dina serie I sparobligationer. Det betyder att, i motsats till andra obligationstyper, är obligationsräntan varierande; det förändras med tiden och du kommer inte att kunna projicera värdet på dina obligationer, tio eller tjugo år från och med nu.

Det här består av att obligationerna har inbyggt inflationsskydd från Förenta staternas skatteavdelning.

Låt oss titta på de två komponenterna i serie I-obligationsräntorna djupgående.

Komponent i serie I-obligationsränta

Den första delen av ränteberäkningen i I-ränta är den fasta räntekomponenten. Det meddelas varje maj och november för följande sexmånadersperiod och bestäms av statssekreteraren eller av någon som sekreteraren har utsett. Den fasta räntan är inställd för livslängden . Det här är viktigt.

Kom ihåg att den fasta avkastningen på dina I-obligationer inte är en garanterad miniminränta. Du måste faktor i inflationen, som vi kommer att komma till på ett ögonblick. Om USA upplevde deflation , är det möjligt att dina I-obligationer skulle kunna få en avkastning på 0,00%.

Under det senaste decenniet har den fasta räntekomponenten i serie I sparobligationer varierat från högst 3. 60% i maj 2000 till en nivå av 0. 10% i november 2009.

< ! - 3 ->

Komponenten I-inflationen Inflationskomponenten I-obligationen meddelas varje maj och november, precis som den fasta räntekomponenten, och är bra för följande sex månadersperiod. Inflationskomponenten bestäms av förändringar i konsumentprisindexet eller KPI, som länge har använts för att mäta inflationen i USA.

Om USA är i deflation kan denna ränta vara negativ. Annars stiger den för att hålla takt med förändringar i inflationen, så obligationsinnehavaren förlorar inte köpkraften.

Under det senaste decenniet har inflationen i serie I sparobligationer varierat från högst 2,85% i november 2005 till ett lågt på -2. 78% i maj 2009.

Inflationen kombineras med den fasta räntekomponenten i serie I-sparobligationen för att beräkna komposithastigheten.

Den sammanslagna räntan på serie I-obligationer

Enligt den amerikanska statskassan är den faktiska formeln för beräkning av den sammansatta räntan på sparobligationer i serie I:

Kompositränta = [Fast ränta + (2 x halvårig inflationstakten) + (Fast ränta x Halvårig inflation)]

Den goda nyheten är att du aldrig behöver beräkna kompositräntan för dig själv.I stället kan du besöka webbplatsen för statens finansministerium, som anger de fasta räntorna, inflationen och de sammansatta räntorna för nuvarande period samt tidigare perioder för alla sparobligationer.

För att göra det enklare för dig, gör sparobligationer i serie I utfärdade mellan 1 maj 2015 och 31 oktober 2015 0,00% ränta. Det beror på att inflationen är -0. 80% och den fasta räntan är 0. 00%.

När en negativ skattesats tas fram använder statskassan en nollkurs; något som har hänt med ökande frekvens de senaste åren på grund av Federal Reserves penningpolitik. I november 2009 fastställdes fast ränta till 0. 10% och inflationen till -2. 78%, vilket resulterar i en sammansatt ränta på noll. Det finns ganska bokstavligen nästan ingen anledning att välja dessa investeringar över FDIC försäkrade depositionstillfällen just nu.

Sakerna var inte så dystra tillbaka i början av 2010 när serie I-sparobligationsräntan fastställdes enligt följande:

Fast ränta = 0. 30%
Halvårig inflationstakt = 1. 53%

Komposit ränta = [Fast ränta + (2 x halvårsinflation) + (Fast ränta x Halvårig inflation)]
Komposithastighet = 0. 0030 + (2 x 0. 0153) + (0. 0030 x 0. 0153) ]
Komposithastighet = [0. 0030 + 0. 0306 + 0. 0000459]
Komposithastighet = 0. 0336459]
Komposithastighet = 0. 0336
Komposithastighet = 3. 36%

Oavsett det är en bra övning att behålla ett öga på återställningsdatumen, eftersom när priserna är attraktiva, är det svårt att slå på serie I-sparobligat på grund av sina många fördelar gentemot traditionella företagsobligationer eller till och med skattefria kommunala obligationer.

Mer om serien I Besparingsobligation

Du kan läsa vår guide till investeringar i serie I sparobligationer. Detta kommer att leda dig igenom massor av information om sparobligationer, särskilt serie I-sparobligationen, inklusive hur du kan lägga till dem i din portfölj, årliga köpgränser, äganderätt, skatteförmåner och mycket mer.