Multiplicera med 25 och 4 procent pensionsregler

Hur mycket pengar behöver du vid pensionering? Två populära tumregler beskriver svaret.

Regeln "Multiplicera med 25" och regeln "4 procent" är ofta förvirrad med varandra, men de innehåller en kritisk skillnad: man styr hur mycket du ska spara, medan den andra uppskattar hur mycket du säkert kan dra tillbaka.

Låt oss ta en fördjupad titt på var och en av dessa så att du är tydlig på båda.

Multiplicera med 25 regel

Multiplicera med 25 Rule beräknar hur mycket pengar du behöver vid pensionering genom att multiplicera den önskade årliga inkomsten med 25.

Till exempel: Om du vill ta ut $ 40 000 per år från din pensionsportfölj, behöver du $ 1 miljon dollar i din pensionsportfölj. ($ 40, 000 x 25 är $ 1 miljon.) Om du vill dra ut $ 50 000 per år behöver du $ 1. 25 miljoner. För att ta ut $ 60 000 per år behöver du $ 1. 5 miljoner.

Denna tumregel beräknar det belopp som du kan dra tillbaka från din portfölj. Det påverkar inte andra pensionsinkomster, till exempel pensioner, hyresfastigheter, socialförsäkring eller annan inkomst.

Varför så mycket? Denna tumregel förutsätter att du kan generera en årlig realavkastning på 4 procent per år. Det antas att lager, på lång sikt (15-20 år eller mer), kommer att ge årlig avkastning på cirka 7 procent. Investeringslegenden Warren Buffet förutspår USA: s aktiemarknad kommer att uppleva 7 procent långsiktig årlig avkastning de närmaste årtiondena.

Under tiden tenderar inflationen att värdera dollarns värde på ungefär 3 procent per år.

Det betyder att din "reala avkastning" - efter inflationen - kommer att vara ca 4 procent.

4 procentregel

Regeln med 4 procent förvirras ofta med Multiplication by 25 Rule, av uppenbara skäl - 4 procentregeln, som namnet antyder, förutsätter också en 4 procent avkastning.

Den 4 procents regeln styr hur mycket du borde dra ut årligen när du har gått i pension.

Som namnet antyder, säger denna tumregel att du borde dra tillbaka 4 procent av din pensionsportfölj det första året.

Till exempel går du i pension med $ 700 000 i din portfölj. I ditt första pensionsår drar du ut $ 28 000. ($ 700 000 x 0. 04 motsvarar $ 28 000.)

Följande år drar du ut samma belopp, justerat för inflationen. Om du antar 3 procent inflation, borde du ta ut $ 28, 840. ($ 28 000 x 1. 03 motsvarar $ 28, 840.)

Den $ 28, 840 siffran kan vara mer än 4 procent av din återstående portfölj beroende på hur marknaderna fluktuerade under ditt första år av pensionering. Oroa dig inte för det - du behöver bara beräkna 4 procent en gång. Riktlinjen säger att du borde dra tillbaka 4 procent under ditt första pensionsår och fortsätt att dra tillbaka samma belopp, justerat för inflationen, varje år efter det.

Vad är skillnaden?

Multiplicera med 25 regel beräknar hur mycket du behöver i din pensionsportfölj. 4 procents regel beräknar hur mycket du borde ta ut från din portfölj när du har gått i pension.

Är reglerna exakta?

Vissa experter kritiserar dessa regler för att vara för riskfyllda. Det är orealistiskt att förvänta sig långsiktiga årliga 7 procent avkastning, säger de, för pensionärer som håller större delen av sin portfölj i obligationer och kontanter.

Människor som vill ha ett mer konservativt tillvägagångssätt väljer en Multiplicera med 33-regeln och 3-procentig regeln.

Multiplicera med 33 förutsätter att du får en "riktig" avkastning - efter inflation - på 3 procent. Det motsvarar en 6 procent långsiktig årlig vinst, minus 3 procent inflation.

Den 3 procentregeln förespråkar att du drar ut 3 procent av din portfölj under ditt första pensionsår. En person med en portfölj på $ 700 000 skulle dra tillbaka 21 000 dollar under det första året av pensionering och justera för inflationen till 21 dollar, 630 det andra året.

Vissa avskedar detta tillvägagångssätt som för konservativt, men andra hävdar att det är lämpligt för dagens pensionärer som lever längre och vill ha hanterbar risknivå i sin portfölj.

Ska du justera för inflation?

Här är en viktig uppföljningsfråga: Behöver du justera dessa siffror för inflation, speciellt om du är flera årtionden borta från pensionen?

Ja. Läs den här artikeln, som förklarar hur man justerar för inflationen i detalj.

Om du inte vill läsa igenom hela artikeln, så är det en "snabb sammanfattning":

• Om du är 10 år från pensionen, multiplicera med 1. 48.
• Om du är 15 år från multiplicera med 1. 8.
• Om du är 20 år från pensionen, multiplicera med 2. 19.
• Om du är 25 år från pensionen, multiplicera med 2. 67.

Låt oss anta att du vill ta ut 80 000 dollar per år från din pensionsportfölj, och du är 25 år från pensionering. Multiplicera $ 80, 000 x 2. 67 = $ 213, 600. Det är ditt inflationsjusterade mål.