Risker och fallgropar med tillgångsbaserad utlåning

Som företagsägare finns det tillfällen då kassaflödesfallet gör det omöjligt att driva företaget smidigt. Detta är särskilt vanligt med småföretag vars finansiella kapacitet inte är stabil. Med lågt kassaflöde blir det faktiskt mycket svårt att möta alla kostnader som krävs för att driva en affärsverksamhet. När ett företag är i en sådan situation finns det flera sätt att de kan ta sig ur en finansiell kris.

Ett av de vanligaste sätten är att söka ett lån. Tyvärr har det idag blivit mycket svårt för småföretag att få traditionella lån på grund av dålig kredit. Många finansinstitut är inte villiga att ge ut lån till företag med dålig kreditrekord.

På grund av detta har långivare kommit in för att se till att även ett företag med dålig kredit kan få tillgång till lån genom att använda sina tillgångar som säkerhet för lånet. Det här är vad som kallas tillgångsbaserad utlåning. Om ett företag har några värdefulla tillgångar används tillgångarna som säkerhet för lånet, så att om ägaren inte återbetalar lånet kan långivaren fortsätta och sälja tillgången för att återhämta lånet. Det har blivit ett av de enklaste sätten för småföretag att få snabba pengar för att fortsätta att fungera.

Processen med tillgångsbaserad utlåning är inte lika krävande som andra metoder som ett företag kan använda för att få ett lån.

Det är emellertid inte allt sömlöst och enkelt när det gäller tillgångsbaserad utlåning! Det har sina egna nackdelar som varje företagare borde veta innan de använder sina tillgångar som säkerhet för ett lån. Här är en snabb titt på fallgropar av tillgångsbaserad utlåning till företagare.

Inte alla tillgångar kvalificerar sig som säkerheter

Det faktum att tillgångsbaserad utlåning använder tillgångarna i ett företag som säkerhet betyder inte att någon tillgång kan användas som säkerhet.

Långivare har också vissa villkor som en tillgång måste mötas innan den används som säkerhet för lånet. Om du driver ett företag finns det några tillgångar som är mer värdefulla än andra. De flesta gånger kommer en långivare att ge en tillgång som har ett högre värde, låg avskrivningsgrad och är lätt att konvertera till likvida medel. Detta visar att inte alla tillgångar kommer att uppfylla alla dessa villkor. Under senare tid har långivare använt kundfordringar som säkerhet för lånet genom att en viss procentandel av den dagliga försäljningen dras av för att återbetala lånet.

Om kundfordringarna inte är tillräckligt starka för att användas som säkerhet, kommer långivaren att kräva att en tillgång används som säkerhet för lånet. Men kom ihåg att inte alla tillgångar kan kvalificeras för att användas som säkerhet. För att en tillgång ska kunna kvalificeras måste den vara av högt värde, låg avskrivning eller hög apprecieringsgrad och lätt konvertibel till kontanter.Det är de villkor som gör att en tillgång ska användas som säkerhet när det gäller tillgångsbaserad utlåning. Det innebär att ett företag vars kundfordringar är svaga och vars tillgångar inte kvalificeras kommer att ha svårt att kvalificera sig för ett tillgångsbaserat lån.

Högre kostnader

Jämfört med traditionella lån kostar tillgångsbaserade lån mer.

Vissa banker eller andra finansiella institut vill ha låntagaren att ge mycket detaljerad information om tillgången som används som säkerhet för lånet. De flesta gånger gör detta företagsägarna omedvetna om någon konkret information om sina tillgångar. Detta tvingar definitivt entreprenörer att ge mycket konkret information om det aktuella värdet av den aktuella tillgången och tillgångens avskrivningsgrad. Att samla all den informationen är en kostnad på egen hand och därmed öka kostnaden för lånet.

Å andra sidan kan vissa banker debitera revisionsavgifter, diligensavgifter och räntan på lånet. Detta kommer alltid att göra ett tillgångsbaserat lån för dyrt för småföretag jämfört med ett traditionellt lån. När det gäller ett traditionellt lån är det enda som debiteras av en bank räntan och inget annat.

Små företag med dåliga krediter kan inte kvalificera sig för ett traditionellt lån från en finansinstitut. Här kommer ett tillgångsbaserat lån att rädda för företag med dåliga krediter, men har materiella tillgångar som kan användas som säkerhet.

Mycket låga värderingar av säkerheterna

När det gäller tillgångsbaserade lån söker en långivare ofta efter en tillgång som snabbt kan omvandlas till pengar om företagets ägare inte återbetalar lånet. Det innebär att långivare alltid sänker värdet av säkerheten i fråga. Till exempel, om marknadsvärdet på en lägenhet som har använts som säkerhet för ett lån är $ 300 000, kan långivaren värdera den till 230 000 dollar och ge dig ett lån på 230 000 dollar. Detta är ett mycket stort slag mot en affärsägare eftersom säkerheten sänktes i det fallet att du betalar tillbaka lånet, säljer långivaren det som ett bortskaffningspris för att återhämta sina pengar. Denna devalvering av säkerheter gör tillgångsbaserade lån ett riskalternativ.

I ett annat scenario finns tillgångar vars värde håller uppskattning efter en viss tidsperiod. När en sådan tillgång används som säkerhet för ett lån har långivaren en övertag jämfört med låntagaren om låntagaren inte återbetalar lånet. Antag att en viss tillgång som har använts som säkerhet för ett lån inte värderas till $ 300 000 och uppskattningsgraden är 10% p. en. Om låntagaren inte kan betala tillbaka lånet betyder det att långivaren säljer det till ett högre pris och ger vinst. Å andra sidan, om värdet på säkerheten uppskattas, kan långivaren inte höja lånets gränser för låntagaren. Långränsen är konstant trots tillgångens värdeökning, som används som säkerhet för lånet.

De tre scenarierna visar att långivaren i ett tillgångsbaserat lån alltid kommer att ha en övergripande när det gäller värdering av tillgångarna.Om tillgången uppskattar i värde, desto mer vinst kommer långivaren att göra om entreprenören misslyckas med att återbetala lånet. För det andra kommer långivaren alltid att citera värdet av tillgången lägre än det nuvarande marknadsvärdet. Detta gör att du kvalificerar dig för ett mindre lån än vad du förväntade dig. Därför är ett tillgångsbaserat lån inte så bra som du trodde.

Risk för att förlora värdefulla tillgångar

Som tidigare sagt är ett tillgångsbaserat lån en typ av lån där låntagaren använder en värdefull tillgång som säkerhet för att få lånet. Säkerheten som används kan säljas av långivaren för att återhämta de pengar som beviljades låntagaren om låntagaren inte återbetalar lånet. Om du misslyckas med att betala tillbaka pengarna kommer långivaren definitivt att få tillgången som används som säkerhet i första hand och sälja den. När det händer gör långivaren mycket vinst, särskilt på tillgångar vars värde fortsätter att uppskatta med tiden som affärslokaler eller maskiner. Detta kommer att göra att låntagaren förlorar en mycket värdefull tillgång som kunde ha använts för att öka tillväxten inom närområdet.

Ibland kan ett företag misslyckas med att återbetala lånet och den tillgång som används som säkerhet har ett mycket lågt marknadsvärde så att även om det säljs är pengarna inte tillräckligt för att rensa lånet. När det händer ska långivaren tvingas ta andra tillgångar som verksamheten har för att sälja och återhämta pengarna helt. Detta kommer definitivt att göra låntagaren förlorar mycket värdefulla tillgångar. Till exempel kan en företagare ha använt en bil som säkerhet, men eftersom en bil försämras i värde, kommer det inte att återbetala lånet tvinga långivaren att sälja bilen och om bilens värde är lågt, då kan långivaren komma till din lokal. Det innebär att du kommer att sluta att förlora både bilen och lokalerna för lånet att återbetalas fullt ut.

Över hypotekslån

En stor risk att placera tillgångar som säkerhet för lånen är överlåning. Om du använder lägenheter som säkerhet för lånen kommer du att bli en följd av mer på lånen än vad du egentligen har i eget kapital. Om värdet av lägenheterna går ner, kommer långivaren att tvingas ta mer säkerhet från dig för att återhämta sina pengar. Det här är vad som kallas överlåning av egna tillgångar. Det här är en stor risk att ett företag aldrig ska komma in eftersom företagets ägare kan förlora alla värdefulla tillgångar som företaget äger till långivaren när det gäller lånåterhämtning.

Detta visar att det inte är en av de bästa alternativen att använda fastigheter som säkerhet för tillgångsbaserad utlåning. Först och främst kommer det en tid då fastighetsmarknaden faller ner. När detta sammanfaller med att verksamheten misslyckats med att återbetala lånet, kommer långivaren att sälja säkerheten ifråga och om det inte ger tillräckligt med pengar som kan återhämta lånet, då kommer fler och fler egendom att beslagtagas av långivaren för att att återhämta pengarna. Det här är en stor risk eftersom verksamheten kan förlora alla sina tillgångar på lång sikt.

Bygger inte på kreditkrediter för företag

Den dåliga saken med säkrade lån är att de inte bygger upp på företagets kredit. Detta beror på det faktum att varje verksamhet som når en punkt att använda sin egen tillgång som säkerhet för ett lån anses vara ekonomiskt instabil. Således, om du är den typ av person som vill bygga kredit, så går det för ett tillgångsbaserat lån inte det bästa alternativet för dig. Detta är ofördelaktigt för låntagaren, särskilt den som är skyldig att återbetala lånet under hela avtalad tid. Om du tar ett tillgångsbaserat lån och kämpar för att återbetala det helt, kommer det inte att lägga till något i din kreditrapport.

När du jämför tillgångarbaserade lån till traditionella lån när det gäller att bygga upp ditt kreditredovisning, då är de traditionella lånen mycket bättre. När du betalar tillbaka ett traditionellt lån i tid kommer din kreditpoäng att gå upp med tiden. En bra kreditpoäng gör ditt företag attraktivt för fordringsägare och därigenom blir ett lån lättare. Varje borgenär kommer att vara 90% säker på att alla affärer med bra kreditpoäng kommer att kunna lämna in lånets återbetalning i tid. Men även om du betalar tillbaka ett tillgångsbaserat lån i tid kommer det inte att förbättra din kreditpoäng. Sammanfattningsvis har de flesta gånger alla säkrade lån negligerbara effekter på kreditvärdet för ett företag.

Regelbunden övervakning av tillgångar för att säkerställa värde

När du använder en tillgång i ditt företag som säkerhet för ett lån, kommer långivaren eller den finansiella institutionen som gav dig lånet att behöva göra regelbunden övervakning av säkerheten för att säkerställa att det är i gott skick och kan säljas med lätthet om du inte återbetalar lånet. Du kommer att bli tvungen att skriva rapporter om tillgångens skick nu och då. Faktiskt kan långivaren ens diktera hur du ska använda tillgången för att se till att den inte har slitage.

Den regelbundna övervakningen kan vara mycket tröttsam och tråkig. Ibland kan långivarna till och med komma till dina lokaler för att göra övervakningen på egen hand. Detta kommer att ta det mesta av din tid och kan tvinga dig att skjuta upp dina andra företagsaffärer. Som om det inte räcker kan långivaren ge riktlinjer för hur tillgången ska användas för att behålla sitt värde. Detta är inte en önskvärd sak för någon företagsägare men med tillgångsbaserade lån måste du följa riktlinjerna för långivaren.

Ovanstående nackdelar visar att ett tillgångsbaserat lån inte är så många företagsägare tror. Innan du bestämmer dig för att använda din tillgång som säkerhet för ett lån, bör du först överväga ovanstående fallgropar.