Kan din 401 (k) göra dig till en miljonär?

Förra året släppte Deutsche Bank en studie som visar att 47% av amerikanska hushåll är nollbesparande. Jag har läst och skrivit om mycket skrämmande statistik, men den här är extremt alarmerande.

Jag undrar om det ibland är mer psykologi än ekonomiska situationer som förhindrar att människor sparar. Jag tror att det finns många människor där ute som tycker att det är antingen för sent att börja spara eller att mindre bidrag till pensionsplanerna inte kommer att flytta nålen på lång sikt.

Generellt är det de attityder som driver människor att inte göra annat än att bara slänga i handduken.

Om du är ett av dessa personer, förstår du det här: Det tar inte att vara en högprofilledare, en genial ung entreprenör, vinna lotteriet eller få ett stort arv för att ha tillräckligt med pengar för att gå i pension lyckligt och bekvämt. Som du kommer att se i exemplet nedan kan allt det faktiskt tar sparas automatiskt på ditt pensionskonto och lite extra finansiell disciplin.

Den okända miljonären

Mina kollegor vid Wela släppte nyligen en e-bok om en vardagsfamilj som gick i pension med över 1 miljon dollar. Berättelsens ironi är att de inte ens visste hur mycket pengar de hade sparat. För många år sedan hade de genomfört en "set it and forget it" -strategi till mans (Don's) 401 (k) plan. Don kontrollerade inte sitt konto ofta, och sedan öppnade en vårdag dagen uttalandet.

Han kunde inte tro vad han såg - hans kontoutdrag visade att han hade samlat över $ 1. 2 miljoner i hans 401 (k) under 32 år! Helt okänt för Don, han och hans fru var miljonärer!

Så hur hände det här? Det var lättare än du kanske tror. När Don började arbeta i lageret på McKesson lärde han sig att företaget skulle matcha medarbetare 401 (k) bidrag upp till 6%.

Tänk på att 401 (k) bidrag görs med dollar före skatt. I det ögonblicket gjorde Don och hans fru Karen beslutet att Don skulle göra bidrag upp till det belopp som företaget skulle matcha. När allt kommer omkring, om företaget erbjuder gratis pengar, kan han lika bra ta det! Så don bidrog med 6% om året och hans företag bidrog med 6% per år, vilket bidrog sammanlagt med 12% varje år i 32 år. Don s automatiska besparingar i hans 401 (k) var först på hans och Karen lista över finansiella prioriteringar. Resten av sin budget var baserad på vad de skulle få efter Don bidrag.

Fiscal Discipline

Don och Karen blev inte miljonärer på grund av sin investeringskunskap, men på grund av sin finanspolitiska disciplin. Tillsammans med deras "sätta det och glömma det" tillvägagångssättet att spara i Don 401 (k) gjorde de klokt ekonomiska val på andra områden.Till exempel:

• De levde inom sina medel; de spenderade bara de pengar som slog deras bankkonto varje månad.
• För Karen & Don, som levde inom deras medel menade noll kreditkortsskuld.
• De hade en öppen kommunikationslinje som ett par avseende finansiell planering. De diskuterade vilken typ av liv de ville ge sina framtida barn. De bestämde sig ens att på grund av deras inkomster och begränsningar att de bara skulle ha ett barn
• Istället för att ta överdådiga semesterar som krävde mycket flygresor och boende, blev de kreativa och utforskade alla platser och attraktioner i själva staten hade att erbjuda.

Bottom Line

Det här är en kraftfull historia om hur man börjar spara tidigt och automatiskt kan växa ditt pensionsboendeägg till $ 1 miljon och därutöver. För mer tips och värdefulla råd om hur man får detta att hända i ditt liv, ladda ner den här gratis e-boken, The Unknown Millionaire.

Följ Wes på Twitter , Facebook och på Wesmoss. com

För värdefulla finansiella verktyg och information om hur du ställer upp dig till en lycklig pensionering, kolla här:

Social Security Optimizer, Pension Calculator, 401k Allocator, Money & Happiness Quiz, är det dags för En ekonomisk avveckling? och du kan gå i pension snarare än du tror.

Upplysningar: Denna information ges till dig som en resurs endast för informationsändamål. Den presenteras utan hänsyn till investeringsmålen, risk toleransen eller finansiella omständigheter för en viss investerare och kanske inte är lämplig för alla investerare. Tidigare resultat är inte en indikation på framtida resultat. Investering innebär risk inklusive eventuell förlust av huvudstol. Denna information är inte avsedd för, och borde inte, utgöra en primär grund för eventuella investeringsbeslut som du kan göra. Rådfråga alltid din egen juridiska, skattemässiga eller investeringsrådgivare innan du gör några investeringar / skatt / egendom / ekonomiska planeringshänsyn eller beslut.