Innan du investerar dina pensionspengar

När du fattar beslut om hur du investerar dina pensionspengar lönar sig utbildning. Du vill inte spela med dina pensionspengar, det är inte dags att prova någonting nytt och obefintligt.

Det finns flera steg du kan ta för att ta reda på var du ska placera dina pensionsfonder. Du kommer att vara klokt att överväga dem alla innan du fattar ett beslut.

1. Ställ realistiska förväntningar om investeringsresultat på marknaden

Trots oroen på investeringsmarknaderna kan de av oss som förstår hur investeringar fungerar säga att när det gäller dina pensionspengar finns inget som slår en diversifierad portfölj.

Men vad betyder det?

Det betyder att du utvecklar det som kallas en fördelningsmodell som berättar hur mycket av dina pensionspengar ska finnas i aktier jämfört med obligationer.

Du tittar på de historiska avkastning och risker som är förknippade med din tillgångstilldelningsmodell och hur mycket pengar du behöver dra tillbaka varje år. Du balanserar sedan ditt konto regelbundet och håller fast vid din långsiktiga investeringsplan.

Du måste utveckla realistiska förväntningar om att du i vissa år kommer att få bättre avkastning än andra år och se dina pensionsinvesteringar under ditt liv, inte under de kommande tre månaderna eller ett år.

2. Acceptera Trade-offs

Alla vill ha den perfekta investeringen; något säkert, vilket ger stadig inkomst och kommer att växa i värde över tiden. En sådan investering existerar inte. Utbilda dig själv på investeringsgrunderna för att förstå de avvägningar du måste acceptera när du investerar.

Det finns ingen fri lunch.

Du kan sätta dina pensionspengar i säkra investeringar och acceptera den garanterade men lägre avkastning som de erbjuder. Eller du kan välja att ta en känd nivå av investeringsrisk och bygga en portfölj som ger möjlighet att leverera högre avkastning än vad de säkra investeringarna kan ge.

En diversifierad portfölj äger vissa investeringar som är säkra, vissa som är utformade för att producera inkomster, och vissa som kommer att öka för att ge inkomst tio till femton år på vägen.

3. Lär dig och få råd

Det bästa du kan göra innan du bestämmer dig för var du ska placera din pension är att bli utbildad och söka professionell rådgivning. Du kan göra detta genom att läsa böcker om att investera så att du förstår grundläggande investeringskoncept, eller prenumererar på en respekterad finansblad och läser alla artiklar i ett år. Du kan också titta på online-investeringsklasser på YouTube, eller se vilka samhällsklasser som kan erbjudas nära dig på ett lokalt college eller communitycenter. Om du föredrar att delegera, intervjuar du flera finansiella rådgivare och letar efter någon som är villig att utbilda dig samtidigt som du tillhandahåller planering och investeringstjänster.

4. Undvik stora misstag

Människor gör misstag med sina pensionspengar på grund av girighet eller okunnighet. Greed sparkar in när du ser en investering som du tror kommer att leverera över genomsnittet avkastning. Okunnighet är en faktor när du inte vet vad som är och inte är möjligt. Det gör det enkelt för någon att prata dig om något som inte är ett bra val för dig.

När du förstår hur investeringar fungerar vet du att över genomsnittlig avkastning inte är möjlig under en längre tid. Ordspråket "grisar blir tjocka, svin får slaktas" fångar den här tendensen att komma i trubbel om du är för girig. Många investeringar som vädjar till grälssidan av dig visar sig vara bedrägerier eller Ponzi-system. Om det låter för bra för att vara sant, håll dig borta. När du kommer närmare pensionen undviker stora misstag det är viktigare än att hitta bra investeringsavkastning.

5. Gör en långsiktig plan och följ det

Att göra en plan hjälper dig att fatta smarta beslut om hur man investerar. Dina pengar har ett jobb att göra. Det handlar inte längre om hur mycket du kan ackumulera; I stället handlar det om att leverera en pålitlig månatlig pensionslön. Att investera för inkomst är annorlunda, och din inställning behöver ändras.

Pensionsbeslutet är ditt största ekonomiska beslut - större än att köpa ett hus och långt större än att köpa en bil. Om ekonomiska saker inte är enkla för dig, överväga att anställa en pensionsplanerare. Om du gillar matematik och siffror spelar du med online pensionskalkylatorer eller skriver din egen pensionsinkomstplan i ett kalkylbladsformat.