Använd Berkshire Hathaway Wealth Model i ditt liv

En av de minst förstådda hemligheterna bakom Berkshire Hathaways framgång och dess uppkomst från en $ 8-aktiekapital på 1960-talet till över 118 000 dollar per aktie idag är att Warren Buffett fokuserar på två värde "skopor" som han sätter i en aktiebokstav. Den första hinken består av de operativa verksamheterna där bolaget har en bestämmande andel och den andra av omsättbara värdepapper som aktier, obligationer, fonder, etc. De flesta är innehade av försäkringsdotterbolagen som GEICO, General Re, eller nationell ersättning, bara för att nämna några.

Detta arrangemang ger flera stora fördelar med Berkshire Hathaway. Först, när lagren kollapsar, kan Buffett förlita sig på de pengar som de operativa företagen genererar för att ge honom medel för att omfördela sig till marknaden, köpa upp tillgångar på den billiga. Om han hade en fond, skulle det inte vara så och då värdet på hans innehav föll skulle Warren bli tvungen att sälja något som redan var undervärderat för att köpa något som var ännu mer undervärderat. För det andra isoleras de operativa företagen från dagliga värderingar (förutom i den utsträckning moderbolaget är offentligt handlat), vilket ger en mycket stabilare värdemängd och uppskattat privatvärde än en fond skulle ha. Således är bankerna mer benägna att låna på en långsiktig fast ränta till ett stabilt företag med fasta tillgångar som fabriker, butiker, datorer och så att de skulle vara på en portfölj av aktier som representerar aktier av samma företag.

I ditt eget liv kommer du troligen att upptäcka att det är väsentligt lättare att höja din nettovärde snabbt när man fokuserar på båda dessa, med samma "dubbla fat" -strategi Buffett och hans långsiktiga Time affärspartner, Munger, har gjort en hörnsten i sitt imperium.

För de flesta skulle deras primära "operationsverksamhet" vara deras dagjobb.

Om du är en lärare, brandman, revisor eller deltid barnpassare, det är denna ström av pengar som låter dig betala dina räkningar, titta på tv, köpa mat och placera gas i din bil. Det är också denna inkomst som ger dig din första riktiga kapital för att förvärva investeringar.

Precis som alla bra affärer vill du öka vinsten, eller i det här fallet lön, löner och andra intäkter från jobbet, så mycket som möjligt med den minsta investeringen. Om dina val jobbar mer timmar för att tjäna mer pengar eller gå tillbaka till skolan för att bli läkare, kan du välja den senare på grund av det mycket högre intäkterna på vägen genom att sätta in en jämförbar mängd dubbel- och trippelväxlingar .Detta leder till en gyllene regel för välståndsbyggande: Du måste investera i dig själv om du vill uppleva sann ekonomisk frihet. Det innebär att man får nya färdigheter och gör dessa färdigheter till monetär vinst. För bara några dagar sedan läste jag en tidning i en tidning om en hemmafru som har blivit så bra på kupongklippning, hon kan skära en $ 150 livsmedelsbutik ner till $ 40 - kom ihåg att eftersom mat köps med inkomst efter skatt , dessa resultat är exponentiellt mer imponerande än de kan visas.

Verkligheten är att de med specialkunskaper som hjärtkirurger, auto mekaniker, tandläkare, rörmokare och flytande högtalare av mandarinkineser inte lämnas ut ur den globala ekonomin. Nästan alla av oss har möjlighet att lägga till några av dessa unika färdighetssätt till vår yrkesverktygslåda, men tanken att du kommer att kunna ta examen från gymnasiet med inget mer än ett examensbevis, få ett jobb för livet och gå i pension väl är naivt. Genien är ur flaskan i globaliseringsvärlden och inget kan vända om det (även om USA skulle ge massiva handelsskydd, skulle vi uppleva en skrämmande lågkonjunktur eller depression och Kina och Indien skulle förmörkas oss i ännu snabbare takt).

När du har din primära karriär på rätt spår och investerar i dina egna färdigheter, kan det vara dags att förvärva eller etablera andra operativa företag.

För vissa kan detta innebära att lagringsenheter eller bilvaskar byggs. För andra kan det vara att starta en gräsklippning. En medlem i min familj har en karriär som flygvärdinna, produktionschef på ett broderiföretag, och äger sedan en blöjkaka-designaffär på sidan. Hon lever av sin lön som chef, med de två andra jobben, mestadels som rent investeringskapital för att säkerställa att hon har miljoner dollar i rikedom genom fyrtioårsåldern trots att den har en genomsnittlig inkomst och stödjer en familj.

Här har du verkligen möjlighet att tjäna pengar för att göra något du älskar. När du lägger till dessa andra operativa företag bör du sträva efter att hitta saker som gör att du kan "knyta dans" till jobbet för att låna en fras från Buffett. Låt oss säga att du är 25 år gammal och lyckas sälja målningar eller utföra magi på födelsedagsfester och bröllop, vilket ger en extra $ 96 per vecka (ungefär $ 5 000 per år). Det kanske inte verkar som mycket men det kommer att lägga upp till $ 9, 266, 500+ när du är Warren Buffetts ålder om du parkerar den i en Roth IRA och lyckas generera den historiska 11% avkastning som S & P har tog in för sina ägare över långdistans. Det är inte ett skämt. Genom att göra något du älskar, och lägga pengarna i pengar som genererar tillgångar, kan du gå i pension med rik. När det gäller det större huset, bilen, X-Boxen och andra saker du vill ha under vägen, jobbar du därför med ditt primära jobb och fortsätter att investera i dina färdigheter. (Om du inte har tid för ett andra jobb eller aktivitet, kom ihåg vår hemmaagare som sparade mer än 110 dollar i veckan på matvaror? Det skulle vara mer än tillräckligt för att uppnå samma resultat.)

När du genererar pengar kommer du att vilja ha den investerad på det mest skatteeffektiva sättet. Det betyder att dra nytta av din 401k, och ett individuellt pensionskonto som en traditionell IRA, Roth IRA eller SEP-IRA för att bara nämna några. Här, om de är klokt och försiktigt investerade, kan de här fonderna blomma till en ström av kapitalvinster, utdelningar och räntor, som alla plöjas tillbaka för att skapa ännu mer vinst. Om aktiemarknaden faller kan du utnyttja dina operativa företag till dollarkostnaden i genomsnitt dina positioner och därmed utnyttja de grundläggande principerna för värdeinvestering.

Mer information

Den här artikeln ingår i vår riktlinjer för nya investerare. För mer information om hur du tar kontroll över din ekonomi, genererar passiv inkomst, kontrollerar din skuld och blir ekonomiskt oberoende, läs Så här blir du rik - En guide till att bli rik.