Lära om att sälja aktieaktieaktier

Med en personalinköpsplan (kallad ESPP) kan du köpa aktier av bolagslager till ett pris som är under marknadsvärdet. Villkoren för varje plan skiljer sig, men i allmänhet kan du köpa aktier för cirka 10-15% rabatt.

Genom att konsekvent delta i din ESPP genom löneavdrag kan du samla en stor summa pengar över dina arbetsår.

Det är lätt att samla rikedom på det här sättet, men vad gör du när du går i pension eller när du går i pension?

Delar du gradvis med detta lager lite varje år, eller säljer det på en gång? Det är här det blir komplicerat.

Det finns två saker att tänka på när man säljer ESPP-aktier: risk och skatter. Låt oss prata om risk först, eftersom det är viktigare än skatter.

Risk för innehavsbolag Stock

Att hålla mycket av din förmögenhet i ett enda lager är mer riskfylld än andra investeringsmetoder, till exempel att äga en aktieindexfond. På min investeringsriskskala på 1 till 5 klassificerar jag att äga ett enda lager som en risknivå 5 och sätter den i högsta riskkategori i förhållande till andra val.

När du är nära pensionen har dina pengar ett definierat jobb att göra, vilket är att ge tillförlitlig livslång inkomst för dig. Det är dumt att riskera en stor del av din framtida inkomst på ett företags prestationsförmåga.

Du kan känna en emotionell bilaga till företaget. Detta är vanligt. Men det betyder inte att du borde fortsätta att äga mycket företagsaktie när du övergår till pension.

Hur mycket kostar det för mycket? Lägg upp värdet på alla dina finansiella tillgångar, till exempel besparingar, investeringar och pensionskonton. Dela nu värdet på den aktie du äger i dina totala finansiella tillgångar. Om ett aktieinnehav representerar mer än 5% av dina finansiella tillgångar, skulle jag betrakta det för mycket.

Här är ett exempel. Säg att du äger $ 50 000 av aktiebolag, och du har $ 500 000 i summa finansiella tillgångar. Det betyder att 10% av dina finansiella tillgångar är i aktiebolag. Det är för mycket.

Om du har mer än 5% av dina finansiella tillgångar i aktiebolag vill du lägga ut en dispositionsplan för att sälja aktier. Det är här skatterna kommer in.

Skatter på försäljningen av ESPP-aktier

Dina aktier i aktierna kan ha några unika skattegenskaper. För att förstå detta, låt oss täcka tre faktorer som bidrar till beskattningen av ESPP-beståndet.

1. Beräkna först skillnaden mellan anbudspriset (vad du betalade för beståndet) och det verkliga marknadsvärdet (vad en normal person som köper aktiebolaget skulle behöva betala för det från erbjudandedatumet). Detta belopp kommer i allmänhet att betraktas som kompensationsinkomst eller löneinkomst och rapporteras vanligen på din W-2.
2. Därefter finns en vinst eller förlust på aktien. Detta är skillnaden mellan vad du betalat för aktien och dess värde när du säljer det. Denna typ av vinst eller förlust redovisas precis som någon annan vinst eller förlust.
3. Nu blir det ännu mer komplicerat. Mängden av vinsten som tillskrivs antingen kompensationsinkomst eller realisationsvinster beror på hur länge du har hållit behållaren. När du säljer ditt företagsbestånd, beroende på när du säljer det, klassificeras det som antingen kvalificerad eller icke-kvalificerad disposition. Med en kvalificerad disposition (vilket betyder att du innehar dina ESPP-aktier i mer än två år från erbjudandedatumet och ett år från inköpsdatumet) kan du redovisa mer av vinsten som en realisationsvinst snarare än som löneinkomst. Detta är fördelaktigt eftersom kapitalvinstskattesatsen är lägre än den ordinarie inkomstskattesatsen.

Det ligger utanför denna artikels räckvidd för att förklara alla skatt nyanser, men om du vill gräva i det, är Fidelitys ESPP-skattning enkelt gjort ett bra jobb att förklara, men jag skulle argumentera för det är fortfarande inte lätt att förstå.

Bottom line: Om du går in i pension med en stor del av bolagets lager ska du uppskatta skatterna och se om det finns några planeringsmöjligheter.

Till exempel kanske om du säljer aktier året efter att du går i pension när du inte längre har någon löneinkomst så kommer en lägre kapitalvinstskattesats att gälla än om du säljer aktierna i det år du går i pension, där du fortfarande kan har intjänade intäkter att rapportera.

När man ska sälja aktier

De flesta arbetstagare som har tillgång till en aktieinköp kommer att dra nytta av att delta i en kontinuerlig cykel för att köpa aktier genom löneavdrag och sälja aktierna antingen så snart du kan (om du vill minska risken att äga ett enda lager) eller omedelbart efter att du har uppfyllt den obligatoriska innehavsperioden (om du känner att hantera skatter är viktigare än investeringsrisken för att vara alltför utsatta för ett enda lager).

Om du hittar en stor del av din ekonomiska säkerhet är knuten till din arbetsgivare - vilket betyder både din nuvarande inkomst samtidigt som du arbetar och en stor del av din förmögenhet genom ägandet av aktiebolag, då bör riskbeslutet trumma eventuella skattebesparingar möjligheter. I denna situation arbeta mot aggressivt minska risken genom att sälja lager.

Om du äger tillräckligt med lager kan du också använda en täckt samtalsstrategi som genererar inkomster på aktien samtidigt som du fastställer förutbestämda prispunkter där du säljer det.

Om du har stora finansiella tillgångar utanför ditt företagsbestånd, kan schemaläggning av din aktieförsäljning på det mest skatteeffektiva sättet vara den viktigaste faktorn än risken när du bestämmer när du ska sälja aktier.