Hur kan livräntor adressera inflationen?

Alla har ett rimligt rädsla för inflationen

Gorillan på 900 pund i varje ekonomiskt rum och varje pensionsdiskussion är den gemensamma rädslan för framtida inflation. Vår älskade regering hjälper inte verkligen att klargöra detta när KPI-konsumentprisindexet inte ens innehåller mat eller gas. Om du tänker på det faktum för en sekund är det helt löjligt. Vi vet alla att gaspriserna är på otroligt höga nivåer, och en resa till din lokala mataffär skapar ett utmärkt exempel på inflationen i aktion.

Har du prissatt jordnötssmör nyligen?

Två typer av inflation - Normal och Hyperinflation

Det finns verkligen två typer av inflation Jag tycker att konsumenterna ska vara medvetna om och försöka planera. En är vad jag hänvisar till som "normal" inflation, vilket innebär att inflationen löper med ett 1 till 3 procent årligt klipp. Den andra är vad ekonomer kallar "hyperinflation. "Detta händer när stigande priser är out of control och stiger i en så snabb takt att det gör den allmänna definitionen av inflation nästan meningslös. Jag vet att guldbullarna kommer att vara oense med mig på det här, men det finns ingen produkt på planeten som verkligen kan ta itu med hyperinflationen. Lycka till med att försöka köpa bröd i din mataffär med guld. Det är bara inte praktiskt. Du kan göra en insats för att kontraktligt bekämpa "normal" inflation med olika livränta produktstrategier.

COLA-ryttare kan struktureras så att livränta betalningar ökar årligen

COLA står för kostnaden för levnadsjustering.

Du kan lägga till en COLA-ryttare (t.ex. bifogad förmån) till produkttyper som Single Premium Immediate Annuities (SPIA) och Longevity Annuities (DIAs - Förutbetalda intäkter). Din inkomstström ökar sedan årligen med en procentandel du väljer vid ansökan. Till exempel kan du bifoga en 3% COLA Rider till en SPIA eller DIA och din inkomstström ökar varje år med 3% för policyens livslängd.

Det är viktigt att påpeka att livränteselskapen sänker den ursprungliga betalningsnivån när du bifogar en COLA Rider, så när du undersöker denna strategi jämför du livränta med och utan den bifogade COLA.

KPI-U-ryttare kan också ge möjliga ökat livränta betalningsnivåer

KPI står för konsumentprisindex och U står för Urban Consumers. KPI-U är en mätning som tittar på prisförändringen på vad regeringen kallar "en korg med varor och tjänster" som köptes. Gas och mat ingår vanligtvis inte i denna beräkning, och jag anser att det politiska trycket spelar in spel när detta nummer är bestämt. En livränta med en bifogad CPI-U Rider har ingen garanti för att det kommer att bli en ökning, och vanligtvis finns det en keps (dvs.e. begränsning) på hur mycket av en årlig ökning till din inkomstström du kan få. Detta är problematiskt om man försöker definiera framtida inkomstnivåer. På samma sätt som du bifogar COLA: er, om du lägger till en CPI-U-ryttare i en policy, kommer det utfärdande livräntaföretaget att sänka den ursprungliga betalningen jämfört med samma livränta utan en ryttare.

Små Handful of Indexed Annuities erbjuder en icke-garanterad betalningsökning

Jag tvekar att även inkludera den här kategorin, eftersom agenter kommer att överhypa och vilseleda konsumenten om hur denna produkt egentligen fungerar.

Den nedersta raden är att det finns en handfull (mindre än 5) indexerade livränta som erbjuder en bifogad ryttare för att öka din inkomstström. Den icke-garanterade ökningen bifogas den begränsade årliga indexavkastningen (i. E. Capped). Precis som hos COLA och CPI-U-ryttare sänks den ursprungliga betalningen jämfört med en typisk indexerad livräntautbetalning.

Annuitetsstrategi för att adressera inflationen kan göra känsla i din portfölj

Jag säger alltid till människor, försäkringar och livräntaföretag har de stora byggnaderna av en anledning. De prissätter sina produkter baserat på när du förväntas dö. Det är inte morbidt, det är bara matte. Dessutom ger de inte någonting borta. Så när man överväger livränta strategier för att bekämpa inflationen, är det viktigt att köra de verkliga matte numren. Jämför livränta med och utan inflationsbilagor.

Om du har en historia av livslängd i din familj, då kan du lägga till en inflationsförare för din specifika situation.