Hur fasta lån fungerar: säkerhet till en kostnad

Lån med fast ränta har räntor som inte ändras över tiden. Att få en fast ränta är ett bra "standard" alternativ, eftersom du alltid vet vad dina kostnader (och månadsbetalning) kommer att bli.

När du lånar pengar betalar du för lånet genom att betala ränta. Det kan finnas några andra avgifter, men intresset är oftast den viktigaste föraren för hur dyrt ett lån är: högre priser betyder högre kostnader. Därför är det viktigt att förstå hur din kurs fungerar, och om din kurs kan förändras.

Vad är fastränta?

Lån kan komma med rörliga räntor som ändras över tiden, eller fasta räntor. Med en fast ränta betalar du samma (oföränderlig) ränta under lånets livslängd. Detta är viktigt eftersom räntan påverkar hur mycket din månatliga betalning kommer att bli: om räntan ökar kan dina skyldiga månatliga betalningar också öka - och du kanske inte har råd med de högre betalningarna.

Dessutom kommer en ränta som stiger också att öka priset på vad du köpte med lånade pengar. Du spenderar mer på intresse, men du kommer inte få mer än vad du köpte. För att se ett exempel på hur siffrorna ändras med en högre ränta, koppla in några siffror till en lönomskrivningsberäknare: du kommer märka att en högre ränta leder till högre månatliga räntekostnader (och en högre betalning).

Räntorna förändras ständigt när ekonomin växer och avtalar.

Med en fast ränta är ditt lån immun mot dessa förändringar.

Säkra lån till en kostnad

Lån med fast ränta är i allmänhet säkrare än lån med rörliga priser: du vet vad du kan förvänta dig, och du kan planera för framtiden. Det finns otaliga berättelser om låntagare som drabbades av "betalningschock" när priserna på sina lån med rörlig ränta ökade.

Men du måste betala för säkerhet - säkerheten kommer inte gratis. Fastränta lån börjar typiskt med högre räntor än lån med rörlig ränta. Till exempel kan räntan på en fast ränta inte vara en eller två procent högre än räntan på en justerbar räntesats (ARM). Den skillnaden kan göra en dramatisk förändring i din månadsbetalning - och det är ofta frestande att gå till den lägre betalningen (med ett rörligt lån).

När fasta priser misslyckas

Fallande priser: ibland är ett fast räntelån det felaste valet - men du kommer sällan att veta det före tid. Om räntorna faller efter att du har fått ditt lån (och håller dig lägre under en längre tid) kan ett lån med rörlig ränta ha varit en bättre affär. Tyvärr är tidsräntorna perfekt extremt svårt. Som sagt, om räntorna är historiska höga och förväntas falla - och får du ett långsiktigt lån som ett 30-årigt inteckning - det kan vara vettigt att åtminstone överväga ett lån med rörlig ränta.

Refinansiering: Om priserna gör faller och du har ett lån med fast ränta, är det inte världens ände. Du kan alltid försöka refinansiera till ett billigare, lägre lån. Du måste dock kvalificera dig för det nya lånet, och din situation (kreditpoäng, skuldsättningsgrad etc.) kan ha förändrats.

Du måste också betala stängningskostnader i många fall, och dessa kostnader kommer att minska alla fördelar du får från refinansiering.

Korta åtaganden: Fasta priser kan (ibland) också vara mindre tilltalande när du lånar under en kort tid. Eftersom de automatiskt kommer med högre räntor än lån med rörlig ränta är det värt att utvärdera hur länge du ska behålla lånet. Vissa rörliga räntelån behåller samma inledningsnivå i fem år. Om du förväntar sig att bli av med lånet före det kan det vara meningsfullt att gå till det lägre (rörliga) lånet. Tyvärr jobbar livet inte alltid som du planerade, så du behöver viss säkerhet och lycka till att denna strategi ska löna sig.

Typer av fastränta lån

Hur kan du få ett lån med fast ränta? Dessa lån är lätta att hitta. En vanlig 30-årig fast ränta inteckning är traditionellt den vanligaste sättet att köpa ett hem.

Om du går till ett 15-årigt inteckning kan du få en kurs som är konkurrenskraftig med en justerbar räntesats. Räntefria lån kan också komma med fasta räntor (men är riskabla att använda).

Auto lån och federala studielån är ofta fasta lån: du får en månadsbetalning som inte ändras, och du betalar ner lånebalansen över tiden.

Många personliga lån har också fasta priser, men kreditkort är ett viktigt undantag. Med kreditkort och andra kreditlinjer kan din skattesats ofta ändras (ibland inte till din fördel).