Inst Fonder - klass I, X, Y, Z

Det finns flera olika aktieklasser av fonder. De flesta investerare är bekanta med A-aktier, B-aktier och C-aktier, men vad är institutionella fonder, de som har en I en X a Y eller en Z i slutet av fondens namn?

Institutionella andelsklassdefinitioner

Institutionella aktier i fonder, ofta betecknade som "Inst" -fonder, klass I, klass X, klass Y eller klass Z, är i allmänhet endast tillgängliga för stora (institutionella) investerare med lägsta investeringsbelopp på $ 25 000 eller mer.

I vissa fall där investerare samlar pengar tillsammans, till exempel 401 (k) planer, kan brytpunkter uppfyllas för att använda de institutionella aktieklasserna, som vanligtvis har lägre utgiftsförhållanden än andra aktieklasser. Därför kan den mindre vardagliga investeraren få tillgång till aktier i institutionsklassen när ett fondföretag tillåter undantag i arbetsgivarbaserade pensionsplaner, där det förväntas att de höga minimierna kommer att uppfyllas med alla individer (de anställda som bidrar till deras respektive konton) sätter sina pengar ihop för att uppfylla miniminivåerna.

Ska du köpa institutionella klassfonder?

I allmänhet är institutionella klassfonder bättre än andra aktieklasser, eftersom de lägre utgiftsförhållandena övergår till högre avkastning för investerarna eftersom fonden inte håller så mycket pengar i syfte att betala fondens rörelsekostnader.

Till exempel kan samma fond ha flera olika aktieklasser tillgängliga för investerare. Låt oss säga att B-aktieversionen av fonden har en kostnadskvot på 1,00%, men klass I-institutionsklassen har ett utgiftsförhållande på 0. 25%. Om fonden har en totalvinst på 10% under ett visst år, kommer nettoförsäljningen till B-aktie investerare att vara 9,0%, medan avkastningen för den jag delar investerare skulle vara 9. 75%.

Med tiden kan denna extra 0. 75% fördel innebära tusentals dollar mer till investeraren.

Vad är den bästa andelsklassen för de flesta investerare?

Det är inte vanligt för en enskild investerare att få tillgång till institutionella aktiefonder, men det finns gott om högkvalitativa, lågkostnadslösa fonder som kan utföra såväl som eller bättre än de flesta institutionella aktiefonder.

Ej belastande medel benämns ofta "investeraraktier" och har inte alltid en formell aktieklassitel. Därför hittar du inte ofta ett brev, till exempel A, B, C eller I, i slutet av fondens namn.

Indexfonder kan vara smarta val för investerare som gör det själv eftersom de ofta är mycket diversifierade och tar ut extremt låga avgifter.

Ansvarsbegränsning: Informationen på denna webbplats är endast avsedd för diskussion och bör inte missuppfattas som investeringsrådgivning.Denna information utgör under inga omständigheter en rekommendation att köpa eller sälja värdepapper.