Kontinuerligt råvaruindex (CCI): Definition och användningsområden

Det kontinuerliga råvaruindexet har funnits sedan 1957 som ett medel för att spåra den övergripande utvecklingen på råvarumarknaderna och erbjuda ett sätt för investerare att handla en diversifierad grupp av varor under ett kontrakt.

Vad är det kontinuerliga råvaruindexet?

Kontinuerligt råvaruindex (CCI) är en bred gruppering av 17 olika likvida råvaruterminer, vilket är ett riktmärke för prestanda för råvara som en investering.

KKI är en av många revideringar av det ursprungliga CRB-indexet som har funnits sedan 1957.

KKI är lika viktiga 17 råvaruterminer. Varje varu representerar 5,8 procent av indexet. Under åren har vissa råvaror förändrats för att ge en bättre representation av produktens övergripande prestanda.

Råvaror som ingår i det kontinuerliga råvaruindexet:

Råolja: 5. 88%
Värmeolja: 5. 88
Naturgas: 5. 88
Energier: 17. 64%

Korn: 5. 88%
Sojabönor: 5. 88
Vete: 5. 88
Korn: 17. 64%

Lean Hogs: 5. 88% > Levande nötkreatur: 5. 88
Boskap: 11. 76%
Kaffe: 5. 88%

Kakao: 5. 88
Bomull: 5. 88
Apelsinjuice: 5. 88
Socker: 5. 88
Softs: 29. 40%

Koppar: 5. 88%

Guld: 5. 88
Platina: 5. 88
Silver: 5. 88
Metaller: 23. 52% > Användning av det kontinuerliga råvaruindexet
KKI är en av de bästa representationerna av råvaruprestanda. Den innehåller en mångfaldig grupp av lika viktade råvaror, och en sektor dominerar inte indexet.

Övriga råvaruprognoser tenderar att vara överviktiga i energier. CCI handlar på ICE Futures Exchange där de mjuka marknaderna handlar. Sammantaget är de den tungast viktade sektorn vid 29. 40 procent.

KKI har två primära syften. Den första är att fungera som en representation av hur bra råvaror utförs - upp eller ner.

Det liknar hur det populära Dow Jones Industrial Average eller S & P Index är en barometer för lagrets totala prestanda.

Det andra ändamålet med det kontinuerliga råvaruindexet är att det är ett terminskontrakt där investerare eller handlare kan köpa eller sälja en diversifierad grupp av varor. Detta är mycket enklare än att köpa 17 olika terminskontrakt och hantera dem samtidigt.

ETF och ETN-produkter är ett annat alternativ

Det kontinuerliga råvaruindexet är en makrorepresentation av värdet och prisriktningen för de viktigaste råvarorna som handlar på terminsutbyten. Det finns en stark korrelation mellan råvarupriserna och USA-dollarn. Dollarn är världens reservvaluta eftersom den tenderar att vara det mest stabila utbytet i världen. Därför är dollarn referensmekanismen för de flesta råvaror runt om i världen.När dollarn uppskattas i värde gentemot andra valutor tenderar råvarupriserna att minska. När dollarn försämras mot andra valutor tenderar råvarupriserna att öka högre. Det är en bra idé att titta på dollarns trend mot trenden i det kontinuerliga råvaruindexet för att hitta eventuella skillnader mellan valutamarknaden och råvarumarknaderna.

Skillnader leder ofta till de mest lönsamma handels- och investeringsmöjligheterna.

Under de senaste åren har adventen av ETF- och ETN-produkter skapat många handelsbara produkter som också fungerar som makroindex för råvaror. Det finns fordonshandel på aktiemarknaden dessa dagar som försöker replikera prisåtgärder i en korg med varor, en viss råvaru sektor eller en enskild vara. När du analyserar råvarumarknaderna, desto mer data och produkter är tillgängliga för dig, desto bättre. Se till att du tittar på så många av dessa produkter som möjligt när du fattar beslut. Leta efter de mest likvida produkterna eftersom de kommer att presentera den bästa och mest robusta bilden av marknadsöverenskommelse om priser och värde. Likviditet är ofta lätt att hitta, bara leta efter de produkter som har de högsta substansvärdena och handla mest volym på daglig basis.

Råvarupriserna är en viktig faktor när det gäller alla tillgångsklasser. Stigande råvarupriser är ofta en signal om inflationstrycket på världsekonomin. Fallande råvarupriser kan signalisera deflation eller recession. När det makroekonomiska landskapet övervakas är råvarupriserna en viktig variabel i någon investeringsberäkning.