Förberedelser för standard eller avdragsgilla avdrag för din 1040

Alla har rätt att kräva skatteavdrag för att minimera vad de kommer att betala i skatter. Avdrag och undantag minskar beskattningsbar inkomst före inkomstskatt beräknas. Internal Revenue Service ger dig två alternativ: Du kan ta standardavdraget eller du kan specificera dina avdrag på rad 40 i din 1040-avkastning - vilket är mer fördelaktigt för dig.

Standardavdrag

Mängden av standardavdrag som du har rätt till beror på din arkivstatus.

Från och med 2016 är avdragsmängderna:

• Single: $ 6, 300
• Giftfyller gemensamt: $ 12, 600
• Gift Filing Separately: $ 6, 300
• Huvud för Hushåll: $ 9, 300

Om du och din make / maka fil separat måste du antingen ta standardavdraget eller du måste båda specificera.

Använd sidan 32 i arbetsbladet i instruktionerna för formulär 1040 som tillhandahålls av IRS för att beräkna din standardavdrag om någon annan kan hävda dig som en beroende. Avdraget för en beroende är det största av $ 1, 050 eller din intäkter plus $ 300. Det kan inte överstiga avdraget på $ 6, 300 för en enda fil.

Särskilda regler för äldre och blinda

Människor över 65 år och de som är juridiskt blinda har rätt till ett standardavdrag beräknat genom att lägga till ett tilläggsbelopp för avdrag för en persons arkiveringsstatus plus. Ytterligare belopp för 2016 är:

- $ 1, 550 om du lämnar in som enskild eller chef för hushållet

• $ 1, 250 om du är gift och arkiverar antingen gemensamt eller separat.
• Produktavdrag

Produktavdrag tillåter dig att konvertera annan beskattningsbar inkomst till obetalda intäkter om du spenderar pengar på vissa skattebefriade objekt. Du kan inte hävda både standardavdrag och specificera andra avdrag också. Om du väljer att specificera, räkna upp dina olika avdragsobjekt per post i Schema A och ange totalt på rad 40 i din 1040-avkastning.

Fil Schema A med din avkastning.

Några specificerade avdrag inkluderar:

Medicin, dental, receptbelagda läkemedel och andra sjukvårdskostnader, inklusive vissa försäkringspremier

• Statliga och lokala inkomstskatter eller statliga och lokala försäljningsskatter
• Fastigheter
• Personliga fastighetsskatter, till exempel registreringsavgifter för motorfordon
• Ränta betalda på bostadsränta
• Räntor på investeringar, såsom marginalräntor
• Kontantbidrag till välgörenhetsorganisationer och kyrkor
• Det verkliga marknadsvärdet av icke-kontanta bidrag till välgörenhetsorganisationer och kyrkor
• Personliga förluster på grund av stöld eller olycka
• Arbetsrelaterade utgifter som din arbetsgivare inte betalade dig för, inklusive fackliga avgifter, kostnader för inköp eller rengöring av uniformer, arbetsrelaterad utbildning och professionell utveckling, arbetsrelaterade resor och kostnader för hemmakontor
• Skatteavdragsavgifter
• Investeringsavgifter och kostnader, såsom IRA-depåavgifter och årliga mäklaravgifter
• Säkerhetsavgifter,
• Spelförluster, men endast i den utsträckning som gamblingvinster
• Begränsningar av produktdifferenser

Vissa specificerade avdrag begränsas till tröskelbelopp och dina totala totala avdrag kan begränsas av din justerade bruttoinkomst.

Sjukvårdskostnader är endast avdragsgilla i den utsträckning de överstiger 10 procent av ditt AGI. Om din AGI från linje 37 i formuläret 1040 är till exempel 30 000 är din tröskel för medicinska kostnader 3 000 USD. Endast mängden medicinska, tandläkare och andra sjukvårdskostnader som överstiger detta nummer kan dras av.

• Arbetskostnader och diverse avdrag är endast avdragsgilla om de överstiger 2 procent av ditt AGI. Om du har en justerad bruttoinkomst på $ 30 000, är ​​ditt tröskelbelopp för dessa diverse avdrag 600 kronor. Den avdragsgilla summan på $ 1 000 i arbetsrelaterade kostnader är $ 400 - $ 1 000 minus $ 600.
• Välgörenhetsgivande donationer är i allmänhet begränsade till högst 50 procent av din justerade bruttoinkomst. Om du donerar aktier, obligationer, konstverk eller andra tillgångar som du skulle ha betalat kapitalvinstskatt minskar detta till 30 procent, men överdrivet välgörande bidrag kan överföras till framtida års avkastning i upp till fem år.
• Skadeförsäkring och stöldförluster begränsas av både tröskelvärdet 100 kr per förlust och en total tröskel på 10 procent av din justerade bruttoinkomst. Om du drabbades av två förluster förra året, är varje en begränsning på $ 100. Låt oss säga att din stulna bärbara dator var värd $ 1, 500. Tillämpningen av $ 100-begränsningen har en förlust på $ 1, 400. Om du också lidit skada på ditt hem i en naturkatastrof, gäller samma begränsning på $ 100 för den förlusten. Nu reduceras dina totala skadestånd och stöldförluster när de läggs ihop efter dessa minskningar med 100 USD ytterligare med 10 procent av ditt AGI.
• Vilka att välja?

IRS indikerar att de flesta skattebetalare väljer standardavdrag. Allt arbete som är inblandat i att specificera kan lägga till endast en handfull dollar sparat över standardavdragsbeloppet. Annars sparar du mer i skatter om du investerar tid och ansträngning i att specificera. I slutändan kommer det ner till din personliga skattesituation.

OBS! Skattelagar ändras regelbundet, och du bör rådgöra med en skatteproffs

för den mest aktuella rådgivningen. Informationen i denna artikel är inte avsedd som skatterådgivning och ersätter inte skatterådgivning.