Fler sätt att maximera företagsinkomstavdrag

Den första delen av denna serie, maximera dina företagsinkomstavdrag, diskuterar att hålla reda på dina företagsutgifter under hela året, skatteavdrag relaterade till kostnaden för att göra affärer och hemaffärsavdrag. Denna artikel omfattar:

• Bilkostnader
• Resekostnader
• Anställa din make eller barn
• Reklam och andra kostnader

När du har läst igenom båda dessa skatteartiklar har du en komplett lista över företagskostnader som du kan kontrollera innan du skickar dina kvitton och dokument till din revisor eller använd för att slutföra din egen inkomstskattform - med fokus på att maximera dina företagsinkomstavdrag

Låt oss först titta på avdrag relaterade till fordon.

Om du använder ett fordon under ditt företag har du dragit av alla dina företagsutgifter i samband med din bil (er)?

Kostnaden för bränsle, motorolja och smörjmedel som används i din verksamhet är tillåtna avdrag. (Detta inkluderar bensin!) Du kan också kräva licens- och registreringsavgifter, försäkringar och kostnaden för underhåll och reparation av fordon. Om du har lånat pengarna för att köpa ett fordon kan du hävda räntan på ditt lån som en affärsutgift. Om du har hyrdat ett fordon kan du hävda leasingkostnaden.

Fångsten med fordonsavdrag måste vara säker på att du skiljer mellan företag och personligt bruk. Om du har ett fordon som du använder för både affär och nöje, kan du bara hävda den del av bilutgifter som är relaterade till företagsanvändning som ett företagsskatteavdrag.

För mer information om dessa utgifter och hur man anspråk på dem som företagsavdrag, se Vad fordonsutgifter kan du ansöka om inkomstskatt i Kanada?

För att dokumentera dessa utgifter på ett korrekt sätt och för att du ska kunna göra så mycket av ett skatteavdrag som möjligt kan du behålla en loggbok för fordonet. Hur man håller en loggbok för att kräva fordonsutgifter förklarar hur.

Om du har använt mer än ett fordon för att tjäna pengar under det senaste året är det viktigt att du behåller separata poster för varje fordon och beräknar dina utgifter i enlighet med detta.

Avsnittet Motorfordonsutgifter i Kanada Revenue Agency's Business and Professional Income Guide förklarar de tre klasserna av fordon för inkomstskatt. CRA skiljer mellan motorfordon, bilar och passagerarfordon, och den klass av fordon du har kan påverka dina tillåtna avdrag.

Om du till exempel lånat pengar för att köpa ett passagerarkonto som du tjänar för att tjäna pengar, kan du räkna med det belopp som du kan dra av, vilket är ett antal leasingkostnader du kan dra av.

Om du har köpt eller kommer att köpa ett fordon för företagsanvändning, måste du också vara medveten om kapitalkostnadsavgiften, den skattemetod du måste använda för att avskriva kostnaden för det fordonet under en period av år. Hur man ansöker om CCA (kapitalkostnadsbidrag) på ett fordon som köpts för företagsbruk, förklarar hur man gör det.

Guiden ger också ett exempel på hur man beräknar mängden avdragsgilla räntor på pengar du har lånat för att köpa ett personbilar som du har använt för affärsändamål.

Vad sägs om de inkomstavdrag som gäller resor?

Om du har rest för att göra affärer under det gångna året har du dragit av alla relaterade resekostnader vid beräkningen av skatteavdrag för småföretag?

Medan du inte brukar hävda någon av dina levnadskostnader som affärskostnader, är kostnader som du ådragit dig när du var hemifrån om din resa var relaterad till att tjäna företagsinkomster legitima skatteavdrag. Återigen måste alla sådana avdragsgilla kostnader dokumenteras med kvitton.

Du kan till exempel kunna dra av kostnaden för boende eller kostnaden för taxibilar eller annan transport. Du kan också hävda kostnaden för mat, dryck och underhållning, även om du inte kommer att kunna dra av hela kostnaden.

Den allmänna regeln för skatteavdrag relaterade till mat och / eller underhållning är att du kan dra av upp till 50 procent av kostnaden för måltider och / eller underhållning eller "ett belopp som är rimligt i omständigheter, beroende på vilket som är mindre "(Business and Professional Income Guide, CRA).

För detaljerad information om dessa utgifter, se Regler för måltider och underhållskostnader på Kanada inkomstskatt.

Konventioner är en annan inkomstskatt som du inte vill förbise. Du kan dra av kostnaden för att delta i två konventioner eller konferenser om året som företagskostnad, så länge som de konventioner du deltar är direkt relaterade till ditt företag (så att gå till Grey Cup kommer inte att räknas, men närvara på en mässa kanske) . Du hittar detaljer om hur man drar av konventkostnaderna i reglerna för måltider och underhållskostnader på Kanada inkomstskatt också.

Om kostnaden för konventet inte inkluderar kostnaden för måltider gäller den allmänna regeln, och du kan dra av upp till 50 procent av kostnaden. Om kostnaden för konventet inkluderar kostnaden för mat, dryck och / eller underhållning, och dessa visas inte separat på din faktura, beräkna kostnaden för dessa genom att subtrahera $ 50 för varje dag som dessa levereras från det totala beloppet av konventkostnaden. Tyvärr - mat och dryck inkluderar inte incidentals som kaffe eller munkar!

En annan vanlig skattefråga är hur anställningen av din make eller ditt barn i ditt lilla företag påverkar din inkomstskatt. Därefter förklarar den här artikeln villkoren som måste uppfyllas innan du gör anspråk på din make eller barns inkomst som en liten skatteavdrag.

Räknar din make eller barn som ett litet företagets skatteavdrag?

Många småföretagare rekryterar sina familjemedlemmar som arbetstagare självklart. När det gäller inkomstskatt gör det här ditt barn eller make / maka en anställd och ett företagsskatteavdrag. Om du har anställt ditt barn eller make / maka kan du dra av sin lön som en företagskostnad, precis som du skulle betala för någon annan anställd (och rapportera lönen på en T4-slip, förstås).

Men det fulla svaret på frågan om huruvida makan eller barnet du anställde i ditt företag förra året kvalificerar som en inkomstskattavdrag beror på huruvida du inte har uppfyllt villkoren för kreditvärdighet eller ej.

Om du kommer att dra av din familjemedlem som affärskostnad måste du:

• betala maka eller barn en lön,
• betala samma lön som du skulle betala någon annan för att göra jobb,
• betala en lön som är rimlig för barnets ålder,
• och makan eller barnet måste göra arbete som är nödvändigt för att tjäna företag eller yrkesinkomst.

Alla dessa villkor måste vara uppfyllda innan ditt barn eller deras make anses vara en legitim anställd för inkomstskatt.

Kvitton är alltid viktiga, så om du betalar din make / maka eller barn med check, behåll de avbrutna kontrollerna för dina poster.

Du kan betala ditt barn eller din make med en produkt från din verksamhet istället för pengar om du vill. Om du gör det skulle du göra anspråk på produktens värde som en kostnad i din inkomstskatt och lägga till din bruttoförsäljning ett belopp som motsvarar produktens värde, medan ditt barn eller din make skulle innehålla produktens värde i hans eller hennes inkomst.

Mer information om hur du behandlar din make / maka eller barn som anställd finns i avsnittet Löner, löner och förmåner i CRA: s Business and Professional Income Guide.

Nästa artikel handlar om andra avdrag som gäller för småföretag, till exempel utgifter för reklam, juridiska och bokföringsavgifter och "andra" eller diverse avdragsavdrag.

Andra typer av företagsutgifter som du kan använda som inkomstavdrag inkluderar reklamkostnader, bokföringsavgifter och juridiska avgifter. Och det finns en "Annan" kategori av företagskostnader som du kan använda för inkomstskatt som inte verkar passa någon annanstans. Kontrollera dina företagsutgifter för dessa potentiella inkomstavdrag:

Har du dragit av alla dina tillåtna annonseringskostnader?

Kostnaderna för att annonsera ditt lilla företag kommer att vara företagsskattavdrag, om reklamplatserna är kanadensiska. Det innebär att du kan dra av kostnaden för att annonsera ditt företag i en kanadensisk tidning, tidskrift eller på en kanadensisk tv-station eller radiostation som en affärsutgift.

Men reklamavsnittet i Business and Professional Income Guide varnar att du inte kan dra av kostnader "för reklam riktade huvudsakligen till en kanadensisk marknad när du annonserar med en utländsk sändare, eller i en utgåva av en icke-kanadensisk tidning eller periodiskt. "

Förmodligen bör du också kunna dra av reklamkostnaden i en kanadensisk ezine eller på en kanadensisk webbplats som en affärskostnad, men inte kostnaden för reklam i e-zines eller webben webbplatser som har sitt ursprung i andra länder.

Har du dragit av alla dina tillåtna "andra" kostnader?

Denna avgiftsklass av företagskostnader täcker allt från handikapprelaterade ändringar och små verktyg via PHSP (Private Health Services Plan) premier. Om du har uppkommit på företagskostnader som inte tycks passa in i någon annan kategori är chansen bra att de kommer att falla in i den här.

Har du dragit av alla avgifter för juridiska och bokförda tjänster?

Alla dina bokförings- och juridiska avgifter är legitima affärskostnader. Du kan också dra av konsultavgifter, till exempel kostnaden för professionell rådgivning om hur du underhåller dina böcker och dokument.

Det här är bara några av de företagsutgifter som kvalificerar som inkomstavdrag om du driver ett litet företag, enligt Canada Revenue Agency (CRA). Det är värt att ta dig tid att vara säker på att du drar av alla de företagsutgifter du har rätt till, eftersom dina företagskostnader kommer att utgöra huvuddelen av dina småföretagers skatteavdrag.

Och om du är i tvivel om en särskild kostnad som du har uppkommit under det gångna året, kom ihåg att rådgöra med din revisor är inte bara det smarta att göra, men också avdragsgilla.

För mer information om eventuella skatteavdrag för företag, till exempel att maximera dina icke-kapitalförluster och kapitaltillskott, se 8 Skattestrategier för att maximera dina företagsinkomstskatteduktioner.