Video: Tranståget: Hon ångrar sitt könsbyte. Oåterkallelig åtgärd 2024
Många människor är inte medvetna om att Internal Revenue Service kan inkludera intäkter från sina livförsäkringspolicyer i sina fastigheter för skattemässiga ändamål när de dör. Men det här är inte en ironclad regel och det finns vägar runt det. Ett alternativ är att bilda ett oåterkalleligt livförsäkringsförtroende, även känt som en ILIT, för att ta ägande av politiken.
Vad exakt är en ILIT?
En ILIT är en typ av oåterkalleligt förtroende som är speciellt inrättat för att äga en livförsäkring.
Du kan överföra äganderätten till en befintlig politik till ILIT efter att den har bildats, eller förtroendet kan direkt köpa policyen.
Du kan inte tjäna som förvaltare av förtroendet av två skäl. Först måste förtroendet vara oåterkalleligt, vilket innebär att du måste finansiera det och gå åt sidan. Du avstår från rätten att göra ändringar eller lösa upp det. För det andra skulle det fungera som förvaltare ge dig något som kallas "ägarintendigheter" eftersom du skulle behålla kontrollen över politiken. Men din make, dina vuxna barn, en vän eller till och med en finansinstitution eller en advokat kan fungera som förvaltare för dig.
Vad är egentligen ägarintressen?
Om du själv ägde rätten till politiken kan du ta ut sitt kontantvärde eller ändra dess mottagare när som helst under din livstid. Detta gör det till din tillgång, så IRS och vissa statliga skattemyndigheter kommer då att inkludera intäkterna från politiken i ditt boende, vilket kan göra dem sårbara för skatter.
Detta är särskilt fallet om din egendom är mottagare av policyn, men även om du heter din son, dotter, make eller annan som mottagare, är policyn en tillgång till din egendom om du äger den då av din död.
Fastighetsskatt
Tränskattens tröskelvärde är ganska hög år 2017: 5 USD. 49 miljoner i värde per fastighet.
Men om du försäkrade ditt liv för $ 5 miljoner och din andra egendom är värd mer än $ 490 000 vid tidpunkten för din död, skulle du överstiga detta undantag. Dina fastigheter - och i förlängning, dina arvtagare - skulle vara skyldiga boendet skatt på något värde över $ 5. 49 miljoner.
Vanligtvis är det bara mycket värdefulla gods att oroa sig för federala fastighetsskatter, men vissa stater lägger också fastighetsskatt med mycket lägre tröskelvärden. Om ditt tillståndsbefrielse är 1 miljon dollar, är resten av din polis dödsförmåner plus värdet på din egendom beskattningsbar.
Vilka är favoriterna av en ILIT?
ILIT är normalt betecknad som försäkringspolicyens primära stödmottagare. Dödsförmåner deponeras i ILIT när du dör och de hålls i förtroende till förmån för de mottagare du har namngivit i dina förtroendehandlingar för att ta emot dem.Om intäkterna hålls i förtroende till förmån för din make i stället för att gå direkt till henne, får hon regelbundna inkrementella betalningar i stället för summan av intäkterna, så att de inte kan beskattas som en del av hennes egendom.
Potentiella komplikationer
Om du dör inom tre år efter att du överfört din livförsäkring till din ILIT, kommer IRS fortfarande att inkludera intäkterna i din egendom för skattemässiga ändamål.
Du kan undvika detta genom att ha förtroendet köpa politiken i ditt liv och sedan finansiera förtroendet med tillräckliga pengar genom åren för att betala premierna.
Presentavgifter kan också vara ett övervägande eftersom du effektivt ger förtroendet för pengarna för att betala för policyn, men det kan också undvikas. Din förvaltare kan helt enkelt skicka förtroende till mottagarna något som kallas ett "Crummey" brev varje gång du överför pengar till förtroendet och ge dem råd om att de kan fråga om deras andel av pengarna inom en viss tidsperiod. Detta ger dem en omedelbar rätt till det. Naturligtvis, om de tar pengarna, kommer premierna att gå obetalda och de kommer inte längre att vara dina livförsäkringsmottagare eftersom policyn skulle upphöra. Det är vanligtvis tillräckligt med uppmuntran för mottagarna att lämna pengarna precis där det är så det kan betala för policyn.
Upplösning av förtroendet
Du kan normalt inte ångra ett oåterkalleligt förtroende efter att du har ställt upp det. Men för att löpande premier måste betalas för att försäkra sig om livförsäkringar, behöver du bara göra om du vill avbryta förtroendet, sluta betala premierna. Förtroendet skulle då bli ett tomt fartyg när politiken upphör.