Hur man blir rik från din investeringsportfölj

För en betydande minoritet av investerare är målet att bygga en investeringsportfölj inte bara ett ekonomiskt oberoende utan snarare att bli rik, att ha tillräckligt med pengar för att göra någonting de vill, när de vill, samtidigt som generella tillgångsöverföringar genom strukturer som förtroendefonder och familjeföretagen partnerskap gör att deras barn, barnbarn och i vissa fall barnbarn, njuter av välstånd eller rikedom från aktier , obligationer, fastigheter, privata operativa företag och andra tillgångar som spridits i hela släktträdet.

Det är inte en lätt uppgift, men det är en som miljontals människor har åstadkommit. (För att hjälpa dig att avgöra vad "rik" betyder för dig, läs Hur mycket pengar tar det för att vara rik? )

Kärnan i processen att bli rik från din investeringsportfölj genererar inkomst ; faktiskt tjäna pengar, lägga pengarna på att arbeta i ytterligare produktiva tillgångar, så, som instruktionerna på en flaska schampo, "Tvätta. Skölj. Repetera." Med tanke på tillräckligt med tid fungerar kraften i sammansättning sin magi och snart gör dina pengar mer pengar än du någonsin kunde föreställa dig. I den här artikeln ska vi ta en bred och akademisk syn på de olika mekanismer genom vilka en portfölj genererar överskottskassa för kapitalägarnas ägare att njuta av.

# 1: Tjäna ränteinkomster på pengar du lånar

Vissa investerare lånar pengar direkt. En av mina mormödrar spenderade år på att bygga sitt sparandehäggägg och började sedan för ett decennium eller två sedan direkt försäkringslån till högrisklåntagare, vilket säkerställde de underliggande egenskapernas skuldsedeln, ofta till runt 13% per år.

Hon drivs bara inom ett litet antal samhällen och städer som hon hade varit bekant i över 70 år. I många fall skulle hon antingen sälja de sedlar till banker när betalningshistorik hade upprättats eller hon skulle få refinansieras ur affären när köparen kunde kvalificera sig för en traditionell inteckning.

Hon rent faktisk "hyrde" sina pengar till människor som behövde köpa hem. Hon kontrollerade sin risk och behöll en tillräckligt stor portfölj av dessa egenskaper, när en av dem oundvikligen gick in i avskärmning, vilket skedde från tid till annan, mötte hon inga svårigheter tills processen avslutades.

Andra investerare föredrar att investera i obligationer utgivna av kommuner, företag eller andra enheter. Dessa obligationsutgivare använder sedan de pengar som tas upp för att bygga fabriker, skolor, sjukhus, polisstationer, expandera till nya marknader, lansera reklamkampanjer eller vad som helst annat syfte nämndes i prospektet för obligatorisk erbjudande.Om allt går bra mottar obligationsägaren ränteinkomstkontroller i posten - eller i dag som oftast är fallet, direkt deponerat i ett mäklarkonto eller globalt depåkonto - tills obligationen förfaller, varpå hela huvudmannen återbetalas och bindningen upphör att existera.

# 2: Samla kontantutdelning från företag som du äger helt eller delvis

När du köper ett företag, oavsett om du pratar om hörnaffärsbutiken eller en del av ett mycket större konglomerat, till exempel en aktieandel i Berkshire Hathaway, United Technologies eller General Electric har du chans att samla kontantutdelning.

Dessa pengar utgör en del av den vinst som bolagets styrelse beslutar att skicka ut till ägarna utifrån deras totala andel i verksamheten. Ju mer kapital (äganderätt) du har och / eller desto mer vinst ett företag producerar desto högre är dina utdelningar sannolikt.

Från och med augusti 2016 betalar en del av McDonalds Corporation, världens största restaurangkedja, $ 3. 56 i kontantutdelning per år. Om du äger 100 aktier får du $ 356. Om du äger 1 000 000 aktier får du $ 3, 560 000. Dessa kontroller dyker upp oavsett om lagret har ökat eller minskat i värde för året eftersom de finansieras av företagets underliggande rörelseresultat sig; Kontanterna produceras genom att samla in intäkter från franchisetagare som säljer cheeseburgers, pommes frites, chokladskakningar, kycklingnuggor, äppelpärlor, frukostmackor och kaffe.

Även när företaget står inför huvudvindar, är McDonalds verksamhet själv tillräckligt framgångsrikt att utdelningen har ökat kraftigt under åren, årtiondena och generationerna. Det har varit en stor rikedomskonstruktion för dem som äger del av det globala imperiet och vill bli rika. I själva verket, sedan McDonalds första betalade en utdelning helt tillbaka i 1976, har den faktiskt ökat utbetalningen varje år, utan undantag, till aggregerade räntor som helt dvärginflation. De senaste 15 till 20 åren visar mönstret. Om vi ​​tittar på den maximala tidsramen som vi kan hitta på ett nyligen reviderat Value Line Investment Survey tear sheet, tillbaka 1999, betalade en aktie av McDonalds en utdelning på $ 0. 20. I år, som du redan vet, är utdelningsgraden $ 3. 56. Det är en 17,8x ökning, eller en 19,7% sammansatt årlig tillväxttakt. Du behövde inte göra något förutom att hänga på ditt lager och du var duscha med mer pengar varje år.

# 3: Äg ett företag som växer, få det att återinföra vinsten för dig och sedan sälja ditt insats till ett högre pris än du betalar

När du köper en tillgång till ett pris och säljer det till ett högre pris , vinsten kallas en realisationsvinst. Företagare kan ofta njuta av detta resultat genom att ta vinst som genereras från företaget och återinvestera den till tillväxt så att framtida vinster är högre. En illustration kan hjälpa till. Föreställ dig att du ägde ett hotell och kontinuerligt plöjde dina intäkter tillbaka till att bygga ytterligare hotell. Tjugofem år passerar.Om du har lyckats med din kapitaltilldelning och företagen själva är högkvalitativa (du gör ett bra jobbrum, kan din personal veta hur man går in i samhället och trummar upp företag för att få speciella evenemangsbokningar, du är skicklig till säljer förbättrade tjänster för att få mer ut av varje gäst osv.) kommer du förmodligen att få ett mycket högre pris än summan av den sammanlagda vinsten du har reinvesterat när du går för att sälja din insats. Detta händer eftersom det kapital du säljer har mer värde; fler byggnader, mer intäkter och mer vinst. Det är likat att baka en tårta; ägg, mjöl, socker, olja och andra ingredienser kommer samman för att bilda något mycket mer imponerande än summan av delarna.

Det är viktigt att du förstår realisationsvinster och kontantutdelning inte ömsesidigt exkluderar. Faktum är att de nästan alltid går hand i hand när ett företag är väletablerat och lönsamt. Några av de mest framgångsrika företagen i historien gjorde sina aktieägare rika för att de båda ökade i värde och gav en vinstflöde utbetalad till aktieägarna. Till exempel är en investering på $ 10 000 i Wal-Mart vid tidpunkten för dess börsintroduktion på 1970-talet värd mer än 10 000 000 000 kronor mellan återinvesterade kontantutdelningar och tillväxt i företagets värde när butiker rullas ut över Amerika. En enskild andel av The Coca-Cola Company köpte för 40 dollar vid sitt första offentliga erbjudande 1919, med återinvestering av utdelningar, är nu värd mer än 15 000 000 000.

Dessa företag behöll mycket av sina vinster och finansierad tillväxt. Den tillväxten gjorde det möjligt att öka utdelningsgraden varje år. När man tittar på båda dessa saker tillsammans - kapitalvinster och utdelningsinkomst - det kallas totalavkastning.

# 4: Egna något av värde (som fastigheter) och hyr det till någon som behöver eller önskar det i utbyte mot kontanter

Det är en stor fördel att tjäna pengar från denna typ av investering och det måste göra med skatter. Vid den tidpunkten som denna artikel publicerades 2016, om du är en vanlig investerare, skulle du förmodligen inte behöva betala 15,3% skatt på egenföretagande på din hyresintäkter som en småföretagare skulle behöva betala. Det betyder att passiv inkomst som erhålls från denna källa kan leda till att mer pengar blir kvar i fickan istället för att gå till regeringen. Jag skrev en gång om en man som jag vet som har en nettovärde på flera miljoner dollar och betalar väldigt lite skatt till följd av sina investeringsstrategier, varav en del var att köpa institutionella byggnader och hyra dem. Detta kan vara ett intelligent sätt att bli rik och många har gjort exakt det med fastighetsportföljer utvecklade, förvärvade, ackumulerade och vårdade över tiden.

Balansen ger inte skatt, investeringar eller finansiella tjänster och råd. Informationen presenteras utan hänsyn till investeringsmålen, risk toleransen eller finansiella omständigheter hos en viss investerare och kanske inte är lämplig för alla investerare.Tidigare resultat är inte en indikation på framtida resultat. Investering innebär risk inklusive eventuell förlust av huvudstol.