Bedömning av Din Risk Tolerans i Obligationer

En av de viktigaste stegen för nybörjare investerare mäter din risk tolerans noggrant. Att ta för mycket risk kan kosta dig en värdefull del av ditt bohusägg, samtidigt som du inte tar tillräckligt med risk kan du förlora möjligheten till högre långsiktig avkastning. Som ett resultat bör investerare sträva efter att uppnå den optimala kombinationen av risk och avkastningspotential i sina portföljer. Frågan är hur bestämmer du hur mycket risk är lämplig?

Bedömning av din risk tolerans: Din tid Horizon

Tid är det viktigaste inslaget i riskekvationen. Även om vissa investeringar upplever höga kortsiktiga prisfluktuationer kan denna volatilitet utjämnas över tiden. På obligationsmarknaden är två utmärkta exempel högavkastande och tillväxtmarknadsobligationer. Båda ligger i den högre delen av riskspektret, men båda har levererat överlägsen långsiktig avkastning.

En investerare med en långsiktig tidshorisont (fem till tio år) står i stånd att motstå kortfristiga fluktuationer i utbyte mot denna långsiktiga avkastningspotential. Å andra sidan behöver någon som behöver pengarna snart och bara kan hålla i ett år eller två, behöva utnyttja lågriskinvesteringar. Anledningen? Om du råkar investeras under den tid då en högre riskinvestering upplever en nedgång, har du helt enkelt inte tid att kompensera för förlusten.

Därför borde investerare undvika att ta mer än en mycket blygsam grad av risk med pengar de behöver för ett visst ändamål inom de närmaste två till två åren - säg en förskottsbetalning på ett hus, en högskolebetalning etc.

Med tanke på detta är den grundläggande tumregeln: Ju kortare din tidshorisont är desto mindre riskerar du att ta. Å andra sidan innebär mer tid en större latitud att ta risk, särskilt om du har andra inkomstkällor eller ett antal arbetsår som ligger framför dig.

Bedömning av din risk tolerans: Hur mycket volatilitet kan du hantera?

I vissa fall saknar även investerare som kan hålla på sig på längre sikt risken att ta risk, helt enkelt för att de inte gillar att se värdet av sina investeringar går ner på kort sikt.

Om du tror att du kanske hör hemma i den här kategorin är riskfyllda investeringar förmodligen inte för dig.

Ett sätt att bedöma om en investering är lämplig för dig är att titta på dess prishistoria, som är lätt tillgänglig på gratis webbplatser som Yahoo! Finansiera. Om du tittar tillbaka och ser en investering har upplevt kraftiga nedgångar från tid till annan, tänk på vad du skulle göra i den situationen. Om din första reaktion skulle vara att sälja, har du förmodligen en låg tolerans för risk.

Ett extremt exempel är prestationen av högavkastningsobligationer under finanskrisen 2008.Under de första elva månaderna av det året förlorade de flesta högavkastningsmedelna någonstans från 25% till 35% av deras värde. Kan du ha stött på ett sådant drag? Om inte, det finns en bra chans att du skulle ha sålt din högavkastningsfond när den var nere och låst i förlusten - vilket innebär att du inte skulle ha kunnat dra nytta av dess efterföljande återhämtning under åren som följde.

Generellt sett borde emellertid investerarna ta maximal risk som är lämplig för deras situation. Medan ingen gillar att se värdet av deras investeringsfall - även på kort sikt - tar risken i allmänhet högre långsiktig avkastning.

Detta är särskilt viktigt att komma ihåg för ungdomar, som har tid på deras sida.

Ansvarsfriskrivning : Informationen på denna webbplats tillhandahålls endast i diskussionssyfte och bör inte tolkas som investeringsrådgivning. Denna information utgör under inga omständigheter en rekommendation att köpa eller sälja värdepapper. Rådfråga alltid en investeringsrådgivare och skattemyndigare innan du investerar.