Slå volatilitet med de bästa balanserade fonderna

Om du vill hitta de bästa fonderna för en björnmarknad kan balanserade medel vara ett smart verktyg att överväga. Och när marknaden blir volatil, vilket ofta händer före björnmarknaderna, kan balanserade fonder glida ut kanterna och hålla upp-och nedgångarna till ett minimum.

Men vad är balanserade medel och hur hjälper de investerare att minska marknadsrisken och hålla volatiliteten till ett minimum?

Också kallade hybridfonder eller tillgångstilldelningsfonder, balanserade medel är fonder som innehåller en blandning av underliggande investerings tillgångar, till exempel aktier, obligationer och kontanter.

Tillgångsfördelningen, eller "balans" av tillgångar, förblir relativt fast och tjänar ett angivet syfte eller investeringsstil. En konservativ balanserad fond kan till exempel investera i en konservativ (relativt låg risk) blandning av underliggande investerings tillgångar, till exempel 40% aktier, 50% obligationer och 10% penningmarknad.

Hur balanserade fonder minskar marknadsrisken

Balanserade medel gäller den tidlösa investeringsvisdomen för diversifiering. När du diversifierar med investeringar köper och håller du värdepapper med olika prestanda beteenden och riskprofiler. De bästa diversifieringsrutinerna innebär oftast att inneha investeringar som inte är högt korrelerade med varandra. I olika ord, för att göra ett bra jobb med att bygga en diversifierad portfölj av fonder, behöver du en kombination av fondtyper, t.ex. aktier och obligationer för ett enkelt exempel, som inte fungerar identiskt med varandra.

Det är vad balanserade medel gör för investerare: de gör det möjligt för dem att köpa en fond som redan är diversifierad.

Det enda verkliga arbetet med investerare är att välja den balanserade fond som passar deras investeringsmål och risk tolerans.

Typer av balanserade fonder

Det finns tre primära typer av balanserade medel:

1. Konservativa balanserade fonder : Dessa medel kommer normalt att innehålla en balans mellan aktier, obligationer och kontanter som är lämpliga för konservativa investerare - - de som inte känner sig bekväma med stora svängningar i priserna. Tillgångsallokeringen av konservativa balanserade medel är vanligtvis cirka 35% av aktierna, 60% obligationer och 5% kontanter.
2. Moderata balanserade fonder : Dessa medel innehåller normalt en balans mellan aktier, obligationer och kontanter som är lämpliga för investerare som inte har något emot prisvariationer men inte lika mycket som en fond med 100% tilldelning till lager. En typisk tillgångsallokering för en måttligt balanserad fond är 65% aktier, 30% obligationer och 5% kontant.
3. Aggressiva balanserade fonder : Dessa balanserade medel kommer att ha den högsta fördelningen till aktier och är lämpliga för investerare som är bekväma med stora svängningar i priserna. En liten tilldelning till obligationer kan emellertid erbjuda diversifiering som kan leda till en volatilitet som är lägre än börsen, enligt S & P 500-indexet.En aggressiv balanserad fond kommer normalt att ha en fördelning på cirka 85% aktier och 15% obligationer.

Investerare bör komma ihåg att tillgångsallokeringen för balanserade medel är relativt fast. Därför borde de inte förväxlas med måldatum pensionskassor, som har anslag som ändras över tiden.

Bästa balanserade fonder för att minska volatiliteten

Med sin balanserade design kan alla typer av balanserade medel minska volatiliteten jämfört med en portfölj som består av 100% tilldelning till aktier. Därför beror den "balanserade fonden" för en viss enskild investerare på investerarens investeringsmål och risk tolerans.

Men i allmänhet kan de medel som bäst presterar på björnmarknaderna, när aktiekurserna faller mer än 20%, vara konservativa balanserade medel.

En av de bästa konservativa fonderna i fonden universum är Vanguard Wellesley Income (VWINX) . Under 2008, när S & P 500-indexet hade en massiv droppe på -37%, hade VWINX en mer tolerabel avkastning på -9. 8%. Även om en negativ avkastning inte är en välkommen erfarenhet för konservativa investerare, slog 2008 års avkastning 90% av andra konservativa fördelningsfonder. För ett bredare perspektiv är den 15-åriga avkastningen per 31 december 2015 en fantastisk 6,8%, som slår 97% av de konservativa fördelningsfonderna.

VWINX har en tillgångsallokering på cirka 38% aktier, 60% obligationer och 2% kontant.

Om du inte har något emot att ta lite mer risk är en av de bästa moderata fördelningsfonderna Vanguard Wellington (VWELX) , som har en fördelning på cirka 65% aktier, 34% obligationer och 1% kontant.

Ansvarsbegränsning: Informationen på denna webbplats är endast avsedd för diskussion och bör inte missuppfattas som investeringsrådgivning. Denna information utgör under inga omständigheter en rekommendation att köpa eller sälja värdepapper.