5 Sätt att maximera dina besparingar med sammansatt intresse

Det finns mycket ekonomisk osäkerhet där ute för amerikaner som flyttar mot sina pensionsår. Denna osäkerhet är inte förvånande med tanke på att 75% av åldersgruppen i amerikanerna har mindre än 30 000 dollar i besparingar, för att inte tala om att 1 till 6 äldre amerikaner bor på mindre än 22 $ 500. Det är bara två av de mycket skrämmande statistiken som är där ute. Vad som är värre är att en tredjedel av alla amerikaner erkänner att de absolut inte har förtroende för att de kommer att vara bekväma vid pensionering.

Denna statistik är verkligen svindlande och bör räcka för att skrämma den genomsnittliga amerikan till en besparingsplan som börjar idag. Om du känner att du är bakom åtta bollen, var snäll och ta hand om det. Varje dollar som du börjar spara idag kommer att vara till nytta för din långsiktiga finansiella stabilitet. Förmågan att spara tidigt är väldigt verkligt. Ta en titt (varje exempel förutsätter en 7% årlig avkastning):

• Om du lägger $ 1 bort vid 20 års ålder, kommer den här dollarn att vara värd 21 dollar vid 65 års ålder.

• Om du väntar tills du är 30 för att investera samma $ 1 kommer det att vara värd $ 10. 68.

• Om du väntar tills du är 40 för att investera samma $ 1 kommer det att vara värd $ 5. 42.

• Om du väntar tills du är 50 för att investera samma $ 1 och du får en mässlig $ 2. 76. Det betyder att en dollar som investeras i åldern 20 är nästan dubbelt så kraftfull som en dollar som placeras på 30 och 7. 5 gånger kraftigare än en $ 1 som investeras vid 50.

Hur man maximerar avkastningen på besparingar: En 5-stegs plan

Spara tidigt och intelligent kräver en plan som hjälper dig att maximera avkastningen på dina besparingar.

Prova följande femstegsplan:

1. Skapa akuta kontantbesparingar. Nödpengar besparingar är mängden likvida medel som du behöver för dig och din familj i sex månaders ekonomiska svårigheter. Dessa pengar borde endast användas för verkliga nödsituationer, såsom orimliga medicinska kostnader eller en arbetsförlust.

Återigen måste dessa medel vara likvida om du behöver dem omedelbart, så var noga med att hålla dem på ett penningmarknadskonto eller separat sparkonto.

2. Lägg till kontanter för eventuella stora utgifter som du vet att du har kommit upp de närmaste 12 till 18 månaderna. Du kanske vet att du har en stor kostnad som kommer de närmaste 12 till 18 månaderna. Det kan vara allt som husunderhåll, en förskottsbetalning på ett hus, en bilköp eller en stor (men planerad) medicinsk faktura. Var säker på att du håller pengarna separerade från din akutfond. Du kommer inte vilja använda pengar från din akutfond för att betala för allt som inte anses vara en faktisk nödsituation. Du kommer vila bättre när du vet att du nu har startat din akutfond och att du lägger undan pengar för de stora biljettobjekten.

3. Gör det maximala bidraget till din arbetsgivares matchande 401 (k) program. När du har avsatt nödbesparingar och kontanter för stora utgifter, är du redo att investera dina besparingar. Kolla med ditt företag för att se om de erbjuder ett matchande program. Detta är en stor fördel eftersom ett typiskt matchande program är 50% av de första 6% av din sparade inkomst. Om en 401 (k) inte är ett alternativ för dig, leta efter alternativa investeringsalternativ som gör att dina besparingar kan växa med sammansatt intresse.

4. Börja finansiera en ROTH IRA. En Roth IRA är ett individuellt pensionskonto. Bidrag görs med efter skattpengar och kan återkallas när som helst utan straff. När du når ålder 59 ½ är alla uttag skattefria och det finns ingen obligatorisk distributionsålder. Observera att det finns inkomstberättigande gränser och att Internal Revenue Service begränsar bidrag till alla pensionskonton, inklusive ROTH-IRA. Var noga med att göra dina läxor innan du startar dina bidrag.

5. När du har finansierat din ROTH IRA, gå tillbaka och försök att maximera din 401 (k) om möjligt. År 2014 fastställdes det maximala bidraget till $ 17, 500 (plus ett tilläggsbelopp på $ 5, 500 om du är 50 år eller äldre).

Här är näst sista: Ju tidigare du börjar investera desto mer betalar det sig för dig.

Exemplet jag gav ovan med $ 1 investerat var ganska enkelt, men avbildade din avkastning om du investerade $ 1, 200 per år. En enkel årlig investering på $ 1, 200 per år i 30 år föreningar till $ 194, 211. Investera ytterligare 10 år och den investeringen hoppar till $ 479, 642 per år (baserat på aktiemarknadens historiska avkastning på 9%).

Vänta inte till imorgon. Gör en plan och börja spara för din framtid idag.

Följ Wes på Twitter , Facebook och på Wesmoss. com

För värdefulla finansiella verktyg och information om hur du ställer upp dig till en lycklig pensionering, kolla här:

Social Security Optimizer, Pension Calculator, 401k Allocator, Hur Stackar jag upp Quiz, Money & Happiness Quiz, och du kan gå i pension tidigare än du tror.

Upplysning: Denna information tillhandahålls till dig som en resurs endast för informationsändamål. Den presenteras utan hänsyn till investeringsmålen, risk toleransen eller finansiella omständigheter för en viss investerare och kanske inte är lämplig för alla investerare. Tidigare resultat är inte en indikation på framtida resultat. Investering innebär risk inklusive eventuell förlust av huvudstol. Denna information är inte avsedd för, och borde inte, utgöra en primär grund för eventuella investeringsbeslut som du kan göra. Rådfråga alltid din egen juridiska, skattemässiga eller investeringsrådgivare innan du gör några investeringar / skatt / egendom / ekonomiska planeringshänsyn eller beslut.