Vad händer med din pension när du lämnar ett företag

Brytband med ett gammalt jobb är ofta roligt, ibland bittert sött och i andra tider helt enkelt bittra. Om du har en förmånsbestämd pension kan brytbanden också bli komplicerade. Vad händer med din pensionsplan när du lämnar ett företag innan du är redo att gå i pension? Ska du få pengarna, och vad ska du göra med det? Finns det skattekonsekvenser du behöver tänka på?

Det var dags när vissa människor inte skulle överväga att lämna ett arbete med en förmånsbestämd pension, men människor byter jobb mycket oftare än tidigare och de typer av förmåner som arbetsgivarna tillhandahåller har förändrats.

Om ett bättre erbjudande kommer fram före pensionering är det upp till dig att bestämma vad du ska göra med den pension du har ackumulerat.

Vad är en förmånsbestämd pension?

En förmånsbestämd pension är vad de flesta tycker om som den traditionella ålderspension som din far eller farfar hade. Du vet vilken typ som garanterar arbetstagare som bor hos ett företag en livstidsinkomstström vid pensionering.

Förmånsbestämda pensioner är inte lika vanliga idag, de har ersatts av avgiftsbestämda planer, som 401 (k) s, vilket innebär mycket av besparingsansvaret för arbetstagaren och kommer inte med några garantier för ett bestämt belopp av pensionsinkomst.

Pensionsalternativ när du lämnar jobb

Vanligtvis när du lämnar jobb med denna typ av pension har du några alternativ. Du kan välja att ta pengarna som en klumpsumma nu, eller ta löftet om regelbundna betalningar i framtiden, även känd som en livränta.

Du kan till och med kunna få en kombination av båda.

Vad du gör med pengarna i din pension kan bero på din ålder och år för pensionering. Om du är ung och har en relativt liten summa på spel kan ett klumpsumma vara det enklaste valet. Tänk på att de flesta livränta betalningarna är fasta och inte håller på med inflationen.

Dagens lilla livränta kommer att se ännu mindre ut i framtiden. I 30 till 40 år kan köpkraften för din pension kraftigt minskas. Investera dig själv, och du kanske kan få en bättre långsiktig avkastning på dina pengar.

Å andra sidan, om du är närmare pension och söker garanterad inkomst, kan livränta vara ett mer attraktivt alternativ. Du behöver inte oroa sig för att investera pengarna själv i de prekära pensionsåren.

Du kan också få en bättre känsla av företagets närmaste hälsa och förmåga att uppfylla sina pensionslofter. (Pensionsförsäkringar är försäkrade av regeringen genom Pensionsförmånsgaranti Corporation, men när företag går under får anställda och tidigare anställda vanligtvis inte allt de hade blivit lovade.) Ibland kommer företagen att erbjuda extra fördelar för att uppmuntra äldre anställda att stanna kvar i sin plan.

Vad gör du med en summa pension Betalning

Om du tar klumpsumman, överväga att överföra pengarna direkt från din pension till ett Rollover-individuellt pensionskonto (IRA) för att hålla det skattefritt. Om ditt företag skriver en check har du 60 dagar att flytta pengarna till ett skattebegränsat konto innan pengarna beskattas.

Om du inte behöver pengar, är det bäst att du inte spenderar klumpsummen före pensionen. Inte bara saknar du långsiktig investeringstillväxt, men du måste också betala skatt på kontanter plus en 10 procent tidig uppsägningstraff. Om du har betydande tillgångar i din plan kan du möta en betydande skatteavgift.

Inom en rollover IRA kan pengarna investeras på något sätt du väljer. Du kan till och med köpa en livränta inom IRA för att fånga en del av den garanterade inkomsten på egen hand.

Vissa pensionsplan administratörer, inklusive Vanguard och Fidelity Investments, erbjuder råd och onlineverktyg för att hjälpa anställda att bestämma mellan en livränta och en engangsbelopp. Det är värt att leka med några av dem innan de fattar ett beslut. Du kan också kontakta planadministratörer för rådgivning baserat på dina specifika omständigheter och mål.

Läs mer: De 5 största pensionsfel | Hur man hanterar en 401k när du lämnar ett jobb | Tips för att välja ett jobb med en stor pensionsplan