Vad händer om ditt försäkringsbolag fyller i konkurs

Som policyägare till livförsäkring, livränta, långtidsvård eller handikapppolicy är det naturligt att vara orolig över vad som skulle hända med dina fördelar om ditt försäkringsbolag ska gå i konkurs. Det kanske inte är så illa som du tror.

Rehabilitering - före försäkringsbolagets konkurs

Före försäkringsbolagets konkurs kommer försäkringsbolaget att genomgå en process som kallas rehabilitering - dikterad av statens lagar - där försäkringsutskottet kommer att göra allt försök att hjälpa företaget att återfå sin ekonomiska ställning.

Om det fastställs att företaget inte kan rehabiliteras, är bolaget förklarat insolvent eller konkurs, och domstolen beordrar likvidationen av bolaget.

Försäkringskassan tar över i händelse av försäkringsbolagets konkurs

När ett försäkringsbolag går genom konkurs försäkringsförsäkring kommer att fortsätta och försäkringskraven kommer att täckas och betalas av försäkringsgarantibolag, med förbehåll för varje statens täckningsgränser. Garanterade täckningsbelopp varierar vanligtvis från $ 100 000 till $ 500 000 i förmåner, men du måste kolla med din försäkringsgarantiorganisation för att se vilka belopp som omfattas av vilka typer av förmåner i ditt tillstånd.

Det finns både allmänna och statsspecifika lagar som måste följas. Du kan få ytterligare information från National Organization of Life and Health Insurance Guaranty Associations (NOLHGA), som ger en sammanfattning av varje stats lagar och länk till statens garantiorganisation.

Hur kontrollerar jag mitt försäkringsbolags betyg?

Du kan när som helst kolla på betyg från ditt försäkringsbolag. När det gäller betyg är de tre största företagen som håller flikar på försäkringsbärarna:

• A. M. Best
• Standard & Poor's
• Moody's

Var och en av företagen erbjuder ett klassificeringssystem som tydligt definierar vilka företag som har större risk än andra.

Generellt sett är A ++, AAA och Aaa de överlägsna poängerna, medan D, CC och Ca är den nedre delen av spektrat som indikerar de svagaste eller fattigaste värdena. Starka betyg betyder att bolaget anses vara ekonomiskt stabilt.

Kanske är den mest användbara indikatorn för din policy eller operatör om den har fått några senaste nedgraderingar eller ej. När du träffar din agent eller rådgivare frågar du om vad nuvarande betyg är. Jämför denna rating till var den ursprungligen började.

De betyg som du hoppas inte kan höra är A. M. Bästa betyg som heter E, F eller S. Det här betyder att företaget är under statligt tillsyn, i likvidation eller har en uppskattad rating (vilket tyder på att information inte är tillgänglig.)

För Standard och Poors betyg skulle du vara orolig om betygen hade ändrats till R. R säger att transportören är under övervakning av försäkringsförhandlare.

Slutligen, om Moody's har utfärdat en Ca eller C-rating betyder det att transportören är extremt riskabel eller som standard. Ett företag betygsatt detta låga erbjuder dålig ekonomisk säkerhet, motsatsen till vad du vill se. För att använda Moodys hemsida måste du registrera dig för att få gratis åtkomst genom att skapa ett användarnamn och lösenord.

Ditt försäkringsagent ska vara tillgängligt och kan hjälpa dig att bedöma företagsbetyg och politiska behov.

En finansiell planerare kan också hjälpa dig att lära dig att sprida risk utöver flera transportörer (något du kan göra om du köpte en livränta) så att din framtida pensionsinkomst inte är beroende av endast ett försäkringsbolags garantier.