När det går att skicka presentskatt returnerar

Den federala presentskatten är en av de mest missförstådda skatterna överlägset. Det gäller överföringar av egendom från en person till en annan där mottagaren inte betalar rättvist marknadsvärde för fastigheten. När det gäller gåvor av pengar gäller det när mottagaren inte ger något av värde mot kontant.

Om du gör en eller flera av dessa typer av överföringar under ett visst år kan du bli skyldig att skicka IRS Form 709, United States Gift (och Generation-Skip Transfer Transfer) under följande omständigheter.

Gåvor som överstiger den årliga uteslutningen

Gåvor som inte överstiger 14 000 USD per år från och med 2016 kvalificerar till årlig uteslutning. Men om du ger din son $ 10 000 för att köpa en bil och en annan $ 5 000 för att betala sin kreditkortsskuld, har du gjort en skattskyldig gåva till honom på 1 000 USD. Som presentgivare måste du fila IRS-formulär 709. Din son kommer inte att påverka inkomstskatt eller gåvaavgifter. Denna årliga uteslutning är indexerad för inflationen, så det kommer att öka regelbundet.

Du och din make vill gå med på "Split" -gåvor

Gåva som inte överstiger 14 000 dollar per år till samma person är kvalificerad för årlig uteslutning, men om din make ger din son $ 10 000 för att köpa en bil och en annan $ 5 000 för att betala sin kreditkortsskuld, och om hela $ 15 000 kom från ett konto i hennes ensam namn, har din make två alternativ:

• Hon kan fylla i formulär 709 och rapportera $ 1, 000 i skattepliktiga gåvor till din son.
• Hon kan fylla i formulär 709 och rapportera att du har valt att dela upp gåvorna mellan de två av er. Var och en av er anses ha gjort en $ 7 500-gåva.

Gift-splittring kallas en "juridisk fiktion" - även om din make är den som faktiskt gjort gåvorna, tillåter Internal Revenue Code dig och din make att säga att gåvorna verkligen kom från er båda. I slutet och med den årliga uteslutningen gjordes inga skattepliktiga gåvor. Medan presentuppdelning är en total bild av Internal Revenue Code, är det fortfarande en helt legitim och legitim giftskattposition.

Din make är inte en USA-medborgare

Det totala värdet av gåvor från en make som är en amerikansk medborgare till en make som inte är en amerikansk medborgare är också föremål för undantag. I motsats till den årliga uteslutningsgränsen på 14 000 dollar för gåvor som gäller för en icke-make, omfattar ett obegränsat äktenskapsavdrag gåvor till en make som är amerikansk medborgare - du kan ge henne så mycket du vill utan att någonsin ådra dig en beskatta.

Gåvor till en make som inte är en medborgare i USA är en annan sak. De är begränsade till ett visst dollarbelopp som också indexeras för inflationen. Från och med 2016 är denna uteslutning 148 000 dollar.Om du ger henne mer än detta måste du betala presentavgiften på balansen.

Framtida räntegåvor

En gåva av framtida intresse är ett som mottagaren inte får använda eller njuta av under flera år, till exempel pengar eller egendom som placeras i ett oåterkalleligt förtroende. En eller flera förmånstagare har inte omedelbar rätt att dra tillbaka och använda presenten. Detta kan medföra gåva skatt, men det finns sätt att konstruera förtroende för att undvika detta. Konsultera med en advokat om du överväger att ge en gåva på detta sätt.

När är IRS Form 709 Due?

IRS-formulär 709 beror på eller före den 15 april året efter det år då du gjorde skattepliktiga gåvor.

Konsultera med din befattningshavare eller revisor före den 15 april för att vara säker på att det krävs om du inte är säker på om gåvor du gjort under året ska rapporteras till Internal Revenue Service.

OBS: Statliga och federala lagar ändras regelbundet. Ovanstående information - och särskilt undantagsbelopp - kanske inte återspeglar de senaste ändringarna. Vänligen kontakta en advokat eller skattesäljare för den senaste rådgivningen. Informationen i denna artikel är inte avsedd som juridisk eller skattemässig rådgivning och det är inte en ersättning för juridisk eller skattemässig rådgivning.