Steg som kan hjälpa dig att gå i pension

Många börjar bara investera eftersom de tänker fram till pensionen. Det är inte så att de vill ha passiv inkomst idag, men snarare planerar de att fortsätta arbeta under hela sin karriär och vill se till när de inte längre kan dyka upp på kontoret eller stansa en klocka. Dessutom behöver de aldrig oroa sig för att lägga mat på bordet, ha råd med receptbelagda läkemedel, ha en plats att leva eller kunna betala för de saker som ger både underhållning och njutning i sina liv.

Ett fantastiskt exempel på vad som är möjligt när du tänker på lång sikt och ordnar dina finansiella angelägenheter klokt är Anne Scheiber, den pensionerade IRS-agenten som samlat en förmögenhet som i 2016 inflationsjusterade dollar skulle vara värd $ 34, 380, 000 i modern köpkraft (när hon dog 1995, överskred marknadsvärdet $ 22, 000, 000). Hon började med endast en liten mängd besparingar och en blygsam pension, bygga varje position i hennes portfölj från den lilla lägenheten i New York City som hon ringde hem. Du kan läsa om Anne Scheiber-förmögenheten i denna fallstudie och bryta ner några av de lektioner vi kan lära av hennes beteende. Ett annat exempel är vaktmästare Ronald Read, som tjänade nära minimilön på Sears. När han dog, upptäckte han att han tyst hade ackumulerat mer än 8 000 000 000 i blåschipsbestånd. Hans utdelningsinkomst var i sex siffror per år. Listan fortsätter och fortsätter, men poängen är att dessa människor inte nödvändigtvis var exceptionella när det gällde intelligens eller hur många timmar de arbetade med.

I stället utnyttjade de kraften i sammansättning, gav sig en lång sträcka för att låta pengarna växa, fokusera på att minska risken och förstod att i slutändan en andel av beståndet inte längre är något, och inte mindre än en ägarandel i en verklig verksamhetsverksamhet; att när det gäller att förvärva lager är ditt jobb i grunden att köpa vinster.

Om du vill gå i pension, måste du förstå den tiden är pengar

Den viktigaste nyckeln till att gå i pension är att börja investera så tidigt som möjligt och sedan leva så länge som möjligt. Många arbetstagare, fastklassade för kontanter eller vid ett stort köp, berätta för sig att de kan kompensera för förlorad tid genom att göra högre bidrag under de kommande åren. Tyvärr fungerar inte pengar på det sättet. Tack vare kraften i sammansatt ränta har kontanter som investerats idag en oproportionerlig inverkan på din förmögenhetsnivå vid pensionering.

Tänk på två möjliga scenarier för att lägga saken i perspektiv. båda antar att vår hypotetiska investerare går i pension vid 65 år och haft en årlig samlad avkastning på 10%, vilket i allmänhet anses vara vanligt och tillfredsställande för aktier över långa perioder.

John är 40 år och investerar 20 000 dollar per år för pensionering. Charlotte är 21 år och investerar $ 5, 000 per år för pensionering. När varje av dessa individer går i pension, kommer de att ha investerat $ 400, 000 respektive $ 220 000. Men på grund av kraften i sammansatt intresse kommer John att gå i pension med hälften av pengar som Charlotte trots att han investerar dubbelt så mycket! (John skulle gå i pension med 1,97 miljoner dollar, Charlotte med 3,2 miljoner dollar).

Historiens moral? Sluta råna din framtid att betala för idag.

Öka dina odds för att gå i pension genom att maximera den årliga IRA-bidragsgränsen

När det gäller IRA-bidragsgränser, verkar Uncle Sams motto vara "använda det eller förlora det". Arbetstagare som inte har gjort det maximala tillåtna bidraget till deras traditionella eller Roth IRA före utgångsdatumet är plana utan lycka om de inte är i mitten av femtiotalet och kvalificerar sig till något som kallas catch-up-bidrag.

Varför är IRA: n så stor? De låter dig njuta av antingen skatteuppskjuten eller skattefri tillväxt beroende på vilken typ av IRA du använder. Det gör att du kan använda strategier som tillgångsplacering. Till exempel är en Roth IRA det närmaste till ett perfekt skatteskydd som existerar i USA. Så länge du följer reglerna och inte gör något för vanligt, kan du effektivt undvika att betala skatt på någon av dina kapitalvinster eller utdelningar för livet.

Så viktigt är att IRA har olika typer av skyddsnivåer. En Roth IRA, som en illustration, är generellt skyddad från fordringsägare för belopp upp till ungefär $ 1. 25 miljoner (beloppet justeras för inflation och förändringar över tiden så var noga med att kontrollera de senaste tabellerna) i händelse av konkurs, med endast några typer av skulder som kan invadera skyddet, inklusive skattelättnader och skilsmässa bosättningar . Andra typer av IRA har ingen gräns för hur mycket konkursskydd de erbjuder.

Ta full nytta av arbetsgivaren som matchar din 401 (k)

Många företag kommer att matcha en betydande del av ditt resultat baserat på de bidrag du gör till din 401 (k) plan. Om du är så lycklig att arbeta för ett sådant företag, och miljontals amerikaner är, dra fördel till fullo! Om du inte gör det går du bort från fria pengar. Även om allt du gör är att få dina 401 (k) bidrag parkerade i likvida medel, är det ofta en omedelbar, praktiskt taget riskfri 50% till 100% eller mer avkastning.

Betala inte ut av din pensionsplan när du byter jobb - Använd en övergripande IRA för att undvika tidiga uttagstraffar och skatter

Om du är något som den genomsnittliga amerikanska arbetstagaren är oddsen ganska stora du går att byta jobb vid någon tidpunkt under din karriär. När det här inträffar kan den mest dumma sak du kan göra under de flesta omständigheter, att du betalar ut dina pensionsinvesteringar.

I stället rulla över intäkterna till en rollover IRA eller din nya arbetsgivares 401k-plan. Förutom att du undviker de betydande skatterna och de tidiga påföljderna som du annars skulle ha uppburit, kommer du att kunna hålla dina pengar för dig skattefria eller skatteuppskjutna, vilket gör det mycket mer troligt att du når pension med mer pengar än vad du annars skulle ha haft.Med tanke på tillräckligt med tid - du har redan sett makt som några decennier kan ha på till synes små pengar - det kan betyda skillnaden mellan semester i Tahiti och att behöva ta deltid för att komplettera din inkomst.

Använd dina överskottsmedel för att förvärva produktiva tillgångar och undvika skulder.

För de flesta människor är det bästa sättet att bli rik vid pensionering att få händerna på äganderätt till produktiva tillgångar, särskilt kapitalandelar i utmärkta företag. Ett riktigt anmärkningsvärt företag, som köps på ett intelligent pris, kan göra underverk på sätt som väldigt få människor verkar förstå. Allmänheten fokuserar dumt på kortfristigt marknadsvärde - jag definierar vanligtvis vad som är mindre än fem år på kort sikt - och i sak saknar skogen för träden.

Titta på ett företag som Hershey. Ett exempel på hur inneboende värde kan avvika från marknadsnotering är erfarenheten hos en ägare som innehade den mellan 2005 och 2009 när beståndet förlorade 50% av sitt värde, sakta minskar trots att vinsten blir bra, utbytet ökar och p / e-förhållandet , PEG-förhållandet och utdelningsjusterat PEG-förhållande är alla bra. Du skulle ha varit en dåre för att sälja den eller till och med förlora en stunds sömn över den. Företagets marknadsandel är extraordinärt. Dess avkastning på konkret kapital är hisnande.

Detta är ett företag som har funnits i mer än ett sekel. Det seglade genom den stora depressionen, som var den värsta ekonomiska katastrofen på 600 år. Det gjorde det genom smältningen 1973-1974. Det överlevde dot-com-bubblan. Det fortsatte att gå under kollapsen 2007-2009. Idag meddelade företaget sin 346: e kvartalsutdelning i följd; en oavbruten kedja av kontroller som skickas ut till ägarna går tillbaka generationer. Alla har vetat hur fantastiskt detta företag är men få människor gör faktiskt något åt ​​det.

Tänk på detta: Föreställ dig att det är slutet av 1982. Hershey är det största chokladföretaget i landet; ett namn som nästan alla medborgare, unga och gamla, vet. Du bestämmer dig för att du vill köpa $ 100 000 ägandevärde. Det är den blåaste av de blåa chipsen. Den har en stark balansräkning. Det är bara vad du vill ha i dina mäklarkonton och förtroendefonder. Detta är inte exakt ett radikalt förslag på något sätt. Vad skulle ha hänt?

Från och med maj 2016 skulle du sitta på någonstans runt 49.739 aktier av aktien med ett marknadsvärde på $ 4, 582, 951. 46 plus du skulle ha samlat $ 1, 174, 337. 79 i kontanter utdelningar längs vägen för en total summa på 5, 757, 289. 25. Detta förutsätter att du inte har återinvesterat någon av dessa utdelningar heller, och att du aldrig köpt någon annan andel för resten av ditt liv!

Men hur många människor känner du till egna aktier i Hershey? Hur många människor omkring dig har andelar av det bortgjutna i sina konton?

I min familj är detta beteende nu en del av hur vi arbetar. För jul gav min man och jag Hersheys aktier till de yngsta medlemmarna på båda sidor av släktträdet. Vi har det i vår portfölj.Vi har det skjutit i våra föräldrars portföljer. Den är fylld i portföljer som vi har utformat för våra syskon. Det är så enkelt . Ingen gör det. Ingen drar nytta av det, det verkar. Ofta krävs att du behöver göra något som är rätt framför ditt ansikte; så allestädes närvarande att du blivit blind för den. Vi har gjort en betydande satsning som 25, 50 + år från och med nu kommer Hershey att drunkna våra familjemedlemmar med pengar i pengar. När vi tror det är rimligt värderat, köper vi mer.

Hitta din Hershey. Det finns ofta saker precis framför dig, saker du vet har en låg chans att förlora pengar under långa perioder och är ingen hjärnanvändare. Dra nytta av din specialkunskap. Se till att du har riklig diversifiering för att skydda dig själv om du har fel. Köp inte aktier på marginalen. Det är inte så komplicerat. Tid och sammansättning kommer att göra tunga lyft om du släpper det. Du måste plantera rätt frön i rätt jord och sedan gå ur vägen.

Var villig att hitta sätt att expandera kakan

Skär inte bara kostnaderna, hitta ett sätt att tjäna mer pengar! Genom att arbeta på sidan eller göra en hobby i ett företag kan du skapa ytterligare inkomstströmmar för att hjälpa till att finansiera din pension. I många fall är detta ett utmärkt alternativ för att minska kostnaderna, eftersom det gör det möjligt för dig att behålla din nuvarande levnadsstandard samtidigt som du skapar din framtid.

Som heltidshögskolor för mer än ett decennium sedan gjorde min man och jag nästan 100 000 dollar per år från deltidsarbeten och arbeten. Det gav oss möjlighet att finansiera våra investeringar när vi bodde långt under våra medel. Vi berättade inte någon om det. Vi väntade inte på att människor skulle erbjuda oss möjligheter i de flesta fall. Vi funderade på vad vi kunde sälja världen - vilka varor och tjänster vi kunde ge andra människor och för vilka de skulle gärna skriva oss en check - och vi satte upp system som fungerade för oss medan vi sov. Om vi ​​hade fokuserat på att bara skära kuponger skulle det ha tagit oss långt längre för att vara där vi är idag.

Mer information om hur man går i pension

Den här artikeln är en del av How to Get Rich guide för nya investerare på TheBalance. com. Du kanske också vill läsa vår guide om att bygga rikedom. Jag önskar dig lycka till på din resa. Om inget annat, vet att jag rota för dig. Lycka till!